原標題：“放貸款”比“拉存款”還“卷”！ 銀行開年爭搶優質信貸客戶 “有效需求”滿足度高  無抵押物仍是小微企業面前的“一道坎”

記者 姜樊 徐川

1月份歷來是銀行“拉存款”的開幕賽。在這場客戶是“甲方”，銀行是“乙方”的談判中，銀行的客戶經理往往需要使出渾身解數。而以往在信貸部門，客戶和銀行的角色更像是互換了身份，這種“卷”極少在信貸員的身上出現。不過，今年新年伊始，這種“內卷”已經蔓延到了信貸部門。

有多位銀行業內人士直言“1月信貸捲起來了”。“好客戶身邊圍着一堆銀行，貸款利率都是比着報價。沒有最低，只有更低。在客戶面前，銀行再也不是甲方了，手裏有錢都放不出去。”

信貸資源“內卷”的結果，一方面確實讓優質的貸款企業嚐到了利率優惠的“甜頭”，但另一方面，也有不少缺乏抵押物、資質不夠好的小微企業眼巴巴的看着“無處投放”的貸款只能徒生羨慕。

多位銀行人士透露，雖然銀行信貸員的嘴上喊着“太捲了”、“壓力山大”，但其實早就完成了1月份信貸目標的KPI。據財聯社記者瞭解，1月份大行的信貸投放相對平穩，與2021年1月份投放量不相上下；而一些東部地區的銀行，甚至在本月20日左右，就已經超過了去年1月整體的信貸投放量。

客戶需求有所收縮 搶客戶除了靠“低價”還要拼服務

春節假期前一週，北京地區某股份制銀行信貸經理還在每天忙碌的上門拜訪新客戶，邊瞭解信貸需求邊考察客戶資質。“今年客戶量確實是少了一些，差不多比去年同期少了20%-30%。”他對財聯社記者表示，由於受疫情反覆、經濟面臨三重壓力等不確定性因素影響，一些小企業在信貸需求方面普遍偏於保守。

有效需求不足，成爲銀行放貸“難”的一個主要問題。

央行2021年四季度銀行家調查問卷顯示，貸款總體需求指數爲67.7%，比上季下降0.6個百分點，比上年同期下降3.9個百分點。分行業看，小微企業的貸款需求指數爲70.5%，比上季下降1.6個百分點。企業家的問卷調查結果也與此高度吻合，企業盈利指數爲57.4%，雖然環比上季度提高0.6個百分點，但比上年同期下降2.5個百分點。

除了有效需求不足，銀行對貸款的審批較往年更加嚴格，也將一些抱着其他目的申請貸款的客戶擋在了門外。

2020年初，小微企業信貸利率與房貸利率倒掛，一些購房者冒充小微企業主獲得了低吸小微企業貸款並進入樓市，一些銀行迫於指標壓力，也將這類需求作爲信貸增長的一部分。但隨後監管重拳打擊違規挪用貸款行爲，要求銀行不得放鬆信貸用途管理和真實性查驗，如今這類需求已被壓縮。

也正因如此，有資質的優質信貸客戶成了銀行眼中的“香餑餑”。一位信貸經理笑稱，只要同業有新的信貸優惠措施，他們行就得開會討論如何應對，“應變得快”。

“最直接的比拼就是降低利率。”其所在的銀行前幾天已將小微貸款利率降至最低3.8%，這已經是當時北京地區股份制銀行中較低的水平了。但這種領先優勢還沒保持幾天，隔壁一家國有銀行就將利率降到了3.5%，當即就有客戶以此討價還價。

“國有銀行資金成本就低，股份行肯定不能跟進了。”雖然在價格上難以保持優勢，但是這位信貸經理也並不是非常擔心，“價格上輸掉的，可以靠服務再搶回來。”據他介紹，其實一年前也“卷”過，當時一些客戶還被“出低價”的同行搶走了。不過由於這些銀行後續服務不便利，反而造成了延伸成本的上升，因此今年部分信貸客戶出現了迴流。

抓住了這個心理，股份行的“卷”進階到了服務上：更多更靈活的還款方式、更便利的續貸手續、更貼心的綜合服務，甚至“全員營銷”，開發財富端優質客戶的信貸需求。

“銀行早就已經不是高高再上了。大型企業的溢價能力更強，銀行需要上報整體解決方案，企業多方比較才最終能夠確認下來信貸銀行。”另一位銀行業內人士表示，今年監管層雖然一再強調“加大信貸投放力度”，但感覺現在企業還款意願更強，市場對信貸需求相對一般。

銀行整體信貸投放力度並不弱

由於新增貸款的情況往往能夠從側面說明經濟的活躍度，因此，關注信貸指標的並不僅僅是企業和銀行。

年初以來，券商在調研上市銀行時，信貸投放的情況是其最爲關注的話題。“大行和一些東部地區銀行的信貸投放狀況1月中旬開始全面好轉。”一位剛剛調研了多家銀行的券商研究所研究員與財聯社記者分享了一些調研的見聞。據其觀察，大型銀行今年1月份信貸相對平穩，而一些江浙地區的銀行在1月中下旬的貸款量就已經超越了去年同期水平。

此外，亦有多家銀行人士亦對財聯社記者表示，1月份銀行總體信貸保持平穩。東部地區某民營銀行的一位信貸部人士表示，1月份前兩週受假期等因素影響，銀行放款出現一定疲態，但此後僅一兩週已經追平去年同期水平。據介紹，其所在的銀行已逐漸將信貸重心轉移至深耕本地的企業及個人信貸，目前看客戶信貸需求已逐漸恢復。

一位上海地區銀行信貸部人士亦表示，依照往年慣例，上年末積壓的信貸需求安排在今年年初集中釋放，因此所在分行開年以後的小微貸款放量較多，已超過去年同期水平。

“今年所在分行信貸投放目標定的相對較高，但應該能夠完成目標。”華東地區某股份行信貸部經理表示。同時，他表示，對於業務合規性的把控目前不會大幅放開，但仍會保證普惠小微貸款的扶持力度，在貸款利率和審批政策等方面會有所優惠。

光大證券金融業首席分析師王一峯表示，預計隨着刺激性貨幣政策加碼，疊加各項相關政策配合，信貸投放力度將呈現加速恢復跡象。總體推斷，信貸投放可能呈現“1月不強，1Q不弱”的特徵。

“抵押物”仍然是橫亙在小微企業面前的一道“坎”

“現在企業都缺錢，誰不需要錢？”一位旅遊行業的企業負責人明確表示對“信貸需求弱”的觀點持不贊同態度。他表示，現在一些旅遊企業受疫情影響較大，幾千萬的貨款積壓在供應鏈上，確實需要資金週轉，但能從銀行拿到資金的企業極少。“銀行只要有抵押物的小微企業，像旅遊這種受疫情影響‘一眼望不到頭’的輕資產行業，一般都沒有房產等抵押物，因此被拒貸十分常見。”

西南地區某製造業企業負責人亦對財聯社記者表示，去年以來，受到原材料價格上漲的影響，製造業企業的生產成本有所增加，因此其所在地區民營製造業企業需要大量的資金進行週轉。但當地銀行機構的貸款門檻仍較高，對於抵押物要求比較嚴格。

一位銀行業內人士坦言，當前銀行對民營企業、小微企業的貸款投放的確是以抵押貸款爲主。如房產抵押貸款，貸出資金最多爲房屋價值的一半。一旦貸後發現有違約趨勢，便會立即採取措施。他表示，儘管銀行也正嘗試對企業進行信用貸款，但沒有抵押物的客戶風險等級相對較高，往往最終審批下來的額度都不高，甚至有些只有不足10萬元，還沒有普通客戶信用卡額度高，因此最終放棄貸款的企業主不在少數。

小微企業融資難一直是行業的痛點。網商銀行風控總監黃方此前對財聯社記者表示，小微企業的經營和資產較難量化，通過數字化方式難以獲得授信額度；再加之企業資金週轉較快，對於整體貸款的靈活性要求較高，且各行業差異性較大，致使需求週期完全不同，因此常規的金融貸款難以滿足差異化需求。

一位專注於小微企業貸款的金融業人士也指出，解決小微企業融資難問題並不容易，因爲銀行很難獲得企業完整真實的經營數據，因此只能依靠最傳統的抵押物的方式來貸款。不過，他預計隨着金融科技的發展以及信用體系不斷完善，這一問題在未來或將有所緩解。

實際上，當前深圳、上海等地正在建立地方性的企業徵信體系。如深圳人民銀行近期已完成對深圳徵信服務有限公司的企業徵信機構備案。該公司是深圳地方性的徵信機構，將歸集分散在各政府部門和公共事業單位之間的企業信用信息和相關經營管理數據。

有業內人士認爲，這類地方性徵信公司將政府數據進行整合，可以爲金融機構在做小微企業貸款業務，尤其是“首貸戶”業務時提供更多更可靠的數據。