來源：華夏時報

華夏時報（www.chinatimes.net.cn）記者 陶煒 葛愛峯 南京報道

又一家城商行拿下了消費金融公司的控制權。

8月16日晚間，南京銀行（601009.SH）發佈收購蘇寧消費金融有限公司（下稱“蘇寧消金”）控股權獲監管批覆公告，南京銀行持股蘇寧消金股權佔比提升至56%。

《華夏時報》記者注意到，今年以來，已有南京銀行和寧波銀行兩家城商行拿下消費金融公司的控制權，還有蘭州銀行、湖州銀行等多家銀行都計劃申請設立消費金融公司或消費金融牌照，城商行對於消金公司的興趣頗爲濃厚。

“消費金融公司可以全國展業，而城商行受到地域限制，通過控股、參股消金公司，城商行可以開發不同類型和地域的客戶。”冰鑑科技市場總監周揚對《華夏時報》記者表示。

不過，城商行入局消金行業，也將面臨各種挑戰。“從目前來看，消費金融公司的發展和盈利能力，呈現出比較明顯的頭部聚集效應，不管是在規模還是效益上都出現了這種分化。對於南京銀行和蘇寧消費金融產生所謂的化學反應，我覺得可以抱有比較大的希望，但還是要看後續發展。”中央財經大學金融創新與風險管理中心顧煒宇教授接受《華夏時報》記者採訪時表示。

消金公司成城商行心頭好

根據南京銀行公告，近日，蘇寧消金收到中國銀保監會批覆，同意南京銀行受讓蘇寧易購集團持有的蘇寧消金36%股權和江蘇洋河酒廠股份有限公司持有的蘇寧消金5%股權。此次股權變更完成後，公司持有蘇寧消金股權比例將由15%增加至56%。

據瞭解，此前於2022年1月13日，南京銀行董事會審議通過了《關於收購參股金融機構控股權的議案》，啓動對蘇寧消金股權收購工作。隨後於2022年3月4日，南京銀行完成蘇寧消金41%股權收購協議的簽訂，協議顯示，南京銀行與股東法國巴黎銀行、蘇寧易購集團簽署了《股權轉讓協議》。股權轉讓標的爲蘇寧易購集團持有的蘇寧消金39%股權及其附隨的一切權利和利益。其中，公司支付3.41億元人民幣，受讓蘇寧易購集團持有的蘇寧消金36%股權；法國巴黎銀行支付2838萬元人民幣，受讓蘇寧易購集團持有的蘇寧消金3%股權。此外，南京銀行還與江蘇洋河酒廠股份有限公司簽署了《股權轉讓協議》。股權轉讓標的爲洋河股份持有的蘇寧消金5%股權及其附隨的一切權利和利益，標的股權購買價格爲4730萬元人民幣。

南京銀行表示，此次收購完成後，公司持有蘇寧消金股權比例由15%增加至56%，投資金額合計3.88億元人民幣，將成爲蘇寧消金第一大股東；南京銀行單一持股最大股東法國巴黎銀行持有的蘇寧消金比例也將從此前的15%上升至18%，進階蘇寧消金第二大股東。“監管獲批是我行收購蘇寧消費金融有限公司控股權的一個關鍵步驟。後續我們將按照監管要求和收購協議，辦理股權變更和工商登記等事宜。”南京銀行相關人士告訴《華夏時報》記者。

《華夏時報》記者注意到，消費金融公司近年來頗爲受到城商行的青睞。今年5月，寧波銀行耗資10.91億元拿下華融消費金融70%股權，溢價50%，正式成爲華融消金第一大股東。此外，蘭州銀行、湖州銀行等多家銀行都計劃申請設立消費金融公司或消費金融牌照。目前，國內共計有30家持牌消費金融公司，其中銀行系消費金融公司近20家，主要以區域性中小銀行爲主，包括北京銀行、上海銀行、江蘇銀行、中原銀行、盛京銀行、晉商銀行、蒙商銀行、杭州銀行、哈爾濱銀行等。

“消費金融公司可以全國展業，而城商行受到地域限制。通過控股、參股消金公司，城商行可以開發不同類型和地域的客戶。”周揚對《華夏時報》記者表示。2021年2月，銀保監會下發了《關於進一步規範商業銀行互聯網貸款業務的通知》，明確提出地方法人銀行不得跨註冊轄區開展互聯網貸款業務，嚴控城商行跨區經營。在監管部門不斷加強對銀行業跨區域經營限制後，持有全國性牌照的消費金融公司成爲銀行加速向零售轉型的關鍵突破口。

機遇與挑戰並存

不過，城商行借道消金完成跨區域擴張未必是一片坦途。“持牌消金公司的整體規模不會無限擴大，甚至有萎縮的趨勢。原因在於，互聯網貸款管理新規、徵信斷直連、利率24%上限、催收管理趨嚴等等政策面的要求，都會客觀上形成制約，近年來新批的消金牌照幾乎沒有。”周揚認爲。

“對於城商行的異地擴張，這兩年確實監管非常明確，讓他們堅守本位，服務區域市場。那麼在這種情況之下，城商行的業績成長空間如果延續原有的模式的話，擴張的空間不大。但正是這一限制，迫使地方性銀行需要對原有的市場、原有的客戶進行精耕細作，通過數字化轉型等發展來真正的培養自身的差異化的能力，把這種壓力轉化成發展的機遇。坦率來講，我個人認爲，對於城商行而言，對異地擴張的限制可能是一個好事。促使城商行補課，真正的夯實和構建自身的核心能力，包括風險能力，產品和服務的質量及差異化能力。”顧煒宇接受《華夏時報》記者採訪時表示。

在光大科技創新總監、社科院特約研究員王朔看來，“具有以下優勢的消費金融機構將更容易脫穎而出。一是在場景流量方面的優勢，有客戶或者有場景，如電商系的消費金融平臺；二是在風控能力的優勢，消費金融核心在於風控，誰能夠更好運用信息技術識別風險，誰有更有優勢；三是資金成本的優勢。隨着利率上限天花板設定，誰的資金成本更低，誰將取得更大的競爭優勢。”

責任編輯：吳劍 SF031