陸金所控股今年第三季度業績大幅下滑，營收同比減少的同時，淨利潤一度同比驟降近七成。從今年前三季度的情況來看，陸金所控股依然呈現出營收、淨利潤雙雙下滑的局面。

作爲中國平安旗下科技型子公司之一，陸金所控股交出了一份營收、淨利潤雙雙下滑的三季度“成績單”。

11月24日，美股上市公司陸金所控股發佈2022年未經審計的第三季度財務報告。從財報來看，陸金所控股第三季度業績大幅下滑，營收同比減少的同時，淨利潤一度同比驟降近七成。

從前三季度的情況來看，陸金所控股依然呈現出營收、淨利潤雙雙下滑的局面。與此同時，三季度末的貸款餘額規模和新增貸款規模均出現不同程度的萎縮，貸款逾期率有所上升。

01

三季度淨利潤大降67%

根據財報，今年第三季度，陸金所控股實現營業收入131.93億元，較上年同期相比下滑17.2%；錄得淨利潤13.55億元，亦較上年同期出現下滑，且同比降幅高達67.1%。

對於疲軟的業績表現，陸金所控股董事長兼CEO趙容奭解釋稱，主要是小微企業核心客戶羣受宏觀環境影響，導致公司面臨着不斷上升的信用減值損失和信用提升成本，對公司盈利造成壓力。

從營收結構上具體來看，陸金所控股的收入主要包括科技平臺收入、淨利息收入、擔保費收入、投資收益以及其他收入等幾大部分。

然而，在今年第三季度，在營收中佔比最高的科技平臺收入出現了大幅滑坡，由上年同期的95.67億元減少至66.72億元，同比下滑超過三成。

對於這部分收入減少的原因，財報稱主要是由於新增貸款銷售、客戶資產規模和服務費下降所致。

其次，由於投資資產的減少以及向主要信用增級合作方退還賬戶管理費，陸金所控股的投資收益以及其他收入也紛紛下降。

其中，投資收益由上年同期的2.66億元降至1.68億元，同比減少近四成；其他收入則由正轉負，從上年同期的9.97億元變成了-1.29億元，同比下降112.9%。

較爲樂觀的是，在營收中佔比第二的淨利息收入和佔比第三的擔保費收入實現了正增長。

第三季度，陸金所控股的淨利息收入爲46.18億元，同比增長逾兩成；擔保費收入爲18.63億元，同比增長44.1%。

02

前三季度營收、利潤雙滑坡

除了單季業績表現不佳之外，從今年前三季度整體的情況來看，陸金所控股的業績表現也頗爲乏力。

數據顯示，今年前三季度，陸金所控股實現營業收入457.97億元，同比微降0.45%；錄得淨利潤95.81億元，同比下滑超過三成。營收和淨利潤也呈現出雙雙下滑的局面。

另外，三季報還對2022年全年的業績進行展望，結論是陸金所控股的業績有進一步下滑的趨勢。

其中，全年總營收預計將同比下降6%-8%，落在570億元-580億元區間內；而淨利潤則預計落在85億元-89億元區間內，同比降幅預計在47%-49%，接近腰斬。

這一業績預計數據，如果和陸金所控股2021年全年的情況進行對比，可以看到大不如前。

2021年時，陸金所控股全年的營收和淨利潤紛紛實現正增長。其中，營收同比增長近兩成至618.35億元，淨利潤同比增長36%至168.04億元。

03

兩大核心業務規模雙萎縮

陸金所控股是中國平安旗下主打科技驅動型的個人金融服務平臺，其業務主要包括零售信貸和財富管理兩大部分。

本次三季報中疲軟的業績，表現在上述兩大具體核心業務上，可看到兩大業務的規模均有不同程度的萎縮。

根據財報，零售信貸業務方面，截至今年9月30日，陸金所控股促成貸款餘額規模同比下滑了1.3%至6365億元。與此同時，公司的新增貸款規模亦同比出現萎縮，同比下滑近28%至1238億元。

不過，樂觀的是，陸金所控股截至三季度末的累計借款人數實現增長，同比增長15.3%至1870萬人。同時，若不計消費金融子公司，陸金所控股新增貸款的87.3%流向了小微企業。

這也是該公司連續第5個季度實現八成佔比的新增借款流向小微企業，公司在小微融資服務這個細分賽道的領先地位仍舊存在。

但需要引起重視的是，截至三季度末，陸金所控股促成貸款總額的30天以上逾期率和90天以上逾期率均有抬頭之勢。其中，前者較上年同期增加0.5個百分點至3.6%，後者較上年同期增加0.4個百分點至2.1%。

此外，另一大核心業務財富管理業務方面，截至今年9月末，陸金所控股管理客戶總資產規模也同比萎縮了2%，規模降至4168億元。同時，12個月的投資者留存率也下降至95.1%，上年同期爲95.9%。

好的一面是，該部分業務的註冊用戶總數和活躍用戶總數均較上年同期有所增加。其中註冊用戶數增長到了5260萬人，活躍投資者總數增至1550萬人。

不過，展望兩大業務全年的表現，新增貸款規模和客戶總資產規模依然呈現出縮水局面。

陸金所控股預計，2022年全年，公司新增貸款將同比下降23%至24%，規模落在4900億元至4950億元區間；而客戶總資產規模將同比下降1%至10%，規模落下3900億元至4300億元區間。