來源：中國經營報

本報記者 楊井鑫 北京報道

商業銀行大財富管理已成爲時下行業競爭的重頭戲。

隨着多家上市銀行2022年年報陸續披露，財富管理在其中的分量越來越重。大部分銀行將該業務置於戰略發展的重要領域，很多銀行的業務轉型、組織構架調整、模式創新等也都圍繞財富管理業務進行。

據《中國經營報》記者瞭解，儘管2022年股債市場波動較大，投資者的風險偏好降低，銀行財富管理業務受到了明顯衝擊，但是銀行對於財富管理業務的重視程度反而有所提升。尤其是多數銀行的零售客戶和私人銀行客戶數增長均達到了兩位數，管理資產規模也在穩步增長。未來爲了做大規模擴展客戶羣，銀行在財富管理生態建設上不斷升級推新，提升客戶體驗，對高淨值人羣的爭奪也越來越激烈。

錨定業務戰略

在銀行輕型化轉型推進中，財富管理是其中的重要一環。建行2022年年報顯示，該行個人金融領域明確提出縱深推進大財富管理戰略，鞏固零售信貸第一大行地位，深化數字化經營，拓維消費生態建設，推動個人金融業務高質量發展。

建行方面稱，該行將大財富管理列入了全行“十四五”規劃戰略重點，着力打造“一橫一縱”大財富管理運作機制，即橫向上打通“財富管理—資產管理—投資銀行”價值鏈，縱向上暢通“投研—投顧—客戶服務”專業傳導鏈。2022年，該行圍繞“普惠、智慧、專業、專注”四大戰略主軸，着力打造“國內領先、體驗最優、科技驅動”的一流財富管理銀行。

具體來看，“普惠”的財富管理是針對超過7億個人客戶構建構建“分層、分羣、分級”的客戶服務體系，提供匹配的資產配置方案和財富管理產品；“智慧”的財富管理則指打造覆蓋線上線下渠道一站式的大財富管理平臺；“專業”的財富管理主要是推動財富管理投研專家、財富顧問和對私客戶經理“三支隊伍”建設；“專注”的財富管理則是推動形成以個人客戶金融資產爲核心的經營管理體系，考覈指標、經營計劃和資源配置錨定個人客戶金融資產規模增長，專注推動大財富管理轉型，實現個人存款和個人客戶金融資產協同發展。

對於招行來說，該行發展的戰略願景是建設“創新驅動、模式領先、特色鮮明的最佳價值創造銀行”，而實現的路徑表現爲加大“財富管理、金融科技、風險管理”三大能力建設。

招行董事長繆建民表示，該行2022年加快模式轉型，做強重資本業務，做大輕資本業務，追求輕重均衡。通過改善資產結構、優化資產配置、提升資產定價能力做強重資本業務，推動科技金融、綠色金融、普惠金融的快速發展；通過發展大財富管理做大輕資本業務，強化准入和風險管理，形成“財富管理—資產管理—投資銀行”的高價值業務循環鏈；強調“重爲輕根”，通過輕重均衡實現經營模式的領先。

在中信銀行看來，發展財富管理業務是該行輕資本轉型中“強核”之路。中信銀行行長方合英表示，2022年中信銀行以“歸零”之心播下“強核”之種，自上而下、由內而外全面構建核心經營能力。該行聚焦“大財富管理”，努力做大輕資本收入，減輕對息差及資本的依賴，讓資產負債表儘可能向着“遠週期”和“集約瘦身”的方向演變。

對於未來的發展，方合英表示，讓“財富管理—資產管理—綜合融資”價值鏈更好地聚合融通將是中信銀行經營管理的核心，銀行將一如既往“以客戶爲中心”，以“數字化轉型”和“中信協同”爲助推，打造更加鮮明的差異化競爭優勢，縱深推進中信銀行高質量發展。

“打造一流財富管理銀行”是光大銀行一直以來的戰略願景。爲了實現該目標，光大銀行持續推進“敏捷、科技、生態”轉型，通過綜合化、特色化、輕型化、數字化發展，加快產品、渠道和服務模式的創新，在財富管理、金融科技和綜合金融等領域培育市場競爭優勢。

光大銀行行長王志恆認爲，“打造一流財富管理銀行”的戰略願景是符合銀行業發展方向的，光大銀行將不斷細化實現這一願景的內涵和路徑。對於光大銀行來說，堅持數字化經營和數字化轉型是實現該行戰略願景的關鍵。“國家和監管部門都出臺了一系列的政策措施，目的是推動數字中國的發展。目前銀行客戶圍繞產業數字化和數字產業化發展的工作已經如火如荼，銀行只有適應這個變化趨勢，才能在未來發展中立於不敗之地。”

富人“爭奪戰”

2022年，股債市場的波動對商業銀行的財富管理業務造成了一定的衝擊，部分投資業務下降比較明顯。但是，截至2023年3月30日發佈業績的銀行年報數據顯示，商業銀行財富管理的客羣和管理資產規模仍持續穩定增長，尤其是私行業務中的高淨值人羣增長明顯。

建行2022年年報顯示，報告期末，該行個人全量客戶7.39億人，管理個人客戶金融資產近17萬億元。同時，該行的財富管理客戶數量同比增速爲23%；私人銀行客戶金額資產達到了2.25萬億元，較上年增長11.26%；私人銀行客戶數量19.37萬人，較上年增長9.31%。

招行2022年年報顯示，報告期末，招行的零售客戶規模達到了1.84億戶，較上年末增長6.36%，管理零售客戶的總資產餘額爲12.12萬億元，較上年末增長12.68%；財富產品持倉客戶數量4312.93萬戶，較上年末增長14.14%；私人銀行客戶數量突破13萬戶，私人銀行管理客戶總資產餘額達到了3.79萬億元，較上年末增長11.74%。

平安銀行2022年年報顯示，報告期末，該行管理零售客戶資產3.59萬億元，較上年末增長 12.7%，其中私人銀行達標客戶AUM餘額 1.62萬億元，較上年末增長15.3%；銀行的財富客戶126.52萬戶，較上年末增長15.0%，其中私人銀行達標客戶38.05萬戶，較上年末增長15.5%。

中信銀行2022年年報顯示，報告期末，該行個人客戶數量1.27億戶，較上年末增長 6.31%。零售管理資產餘額（含市值）達3.91萬億元，較上年末增長12.36%。私人銀行客戶達6.68萬戶，較上年末增長10.81%。私人銀行客戶管理資產9485.97億元，同比增長13.04%。

光大銀行在2022年年報中稱，報告期末，該行零售客戶（含借記卡和信用卡客戶）1.47億戶，月日均資產在50萬元及以上的中高端客戶比上年末增長10.76%。零售客戶管理資產規模2.42萬億元，比上年末增長14.21%。其中，私人銀行客戶5.65萬戶，增長13%；管理私人銀行客戶資產5681.85億元，增長13.38%。

“2022年商業銀行財富管理業務仍然持續了比較快得增長，其中一個重要原因是財富管理業務的增長空間很大，尤其是高淨值人羣的規模增長比較快，這部分人羣在私人銀行業務中貢獻度越來越大。同時，由於2022年投資市場波動大，部分基金產品的投資出現了虧損，這讓投資者的風險偏好降低，會從券商、基金等機構轉向選擇銀行的財富管理。”一家券商銀行業分析師認爲。

該分析師表示，對一些高淨值人羣來說，投資高風險產品的可能會少很多，但是養老金融、代理保險銷售、家族信託、出國金融，甚至部分高端私募投資的需求會增加，銀行也能夠憑藉多元化的服務實現獲客。

記者注意到，在拓展財富管理業務客羣的同時，銀行當下對高淨值人羣的爭奪也更加激烈，而獲客的方式與此前有所不同。多數銀行都在從以高收益產品銷售推動的模式，到打造平臺建立財富生態獲客的方式轉變，並且對於平臺的兼容性更強。

招行在2022年年報中稱，該行依託開放平臺提供多樣化產品，引入全市場優質的資管機構，共同服務零售客戶、同業客戶、公司客戶的多元化財富管理需求。截至報告期末，共引入10家同業理財子公司的優質產品，139家優質資管機構入駐招行App“招財號”財富開放平臺。“招財號”擁有粉絲1973萬，報告期提供的財富資訊類內容、互動與活動服務客戶超4.13億人次，爲客戶投資旅程提供專業投教和陪伴。報告期內，招行通過“招贏通”平臺向同業客戶銷售第三方資管產品突破7700億元，同口徑較上年增長24.78%。

對於私人銀行客戶的拓展，招行表示強化與子公司、第三方合作機構的業務協同，全面推廣公私融合獲客模式。同時，數字化賦能潛力客戶挖掘，構建私人銀行客羣增長新曲線。同時，加速私人銀行數字化轉型，將數字化貫穿獲客、經營、運營、管理、服務全流程，構建起全場景、全渠道的客戶線上服務體系，全面提升客戶體驗和業務效能。

“高淨值客戶羣體對銀行利潤貢獻是非常明顯的，銀行對高淨值人羣的獲客競爭也就不可避免。由於銀行線上渠道的開放，客戶的流動會更大，銀行之間的產品、服務對比會更明顯，留住客戶就需要銀行有比較強的實力。大行和頭部股份制銀行的優勢會比較明顯，中小銀行則需要根據自身的稟賦走特色化道路。”上述券商銀行業分析師認爲。

光大銀行人士表示，在提升財富管理能力的同時，該行對高淨值客戶的陪伴也非常重視。搭建了專門的線上渠道爲客戶提供投顧諮詢服務，而線下則有專門的團隊跟進服務，實現了線上線下的無縫對接。“從投資結果看，投資收益和風險管理很重要。但是，從投資的過程來看，銀行提供得到金融服務體驗同樣重要，尤其是在市場波動很大的情況下，客戶陪伴更能夠體現出銀行金融服務的價值。”