國聯證券IPO前夜急聘葛小波 1500萬薪酬“大佬”加盟圖個啥？

在中信證券幹了22年後，48歲的葛小波要離開了。然而讓外界大跌眼鏡的是，這位去年獲得1500萬天價薪酬的券商“大佬”，他的下一站竟然是已經爲IPO衝刺了3年，且連續兩年業績下滑、又因內控不嚴被監管處罰的國聯證券。

2019年4月8日，在毫無徵兆之下，職位已是中信證券首席風險官、財務負責人又是公司黨委委員、執行委員會委員的葛小波，突然因個人原因辭職，震驚業界。到了5月21日，《華夏時報》記者從多個渠道證實，葛小波將出任國聯證券股份有限公司總裁。5月22日，《華夏時報》記者向國聯證券進行證實，不過並未得到正面回應，其只表示人事任命以公告爲準。

“這兩年國聯證券業務下滑是不爭的事實，僅從2018年財報來看，其經紀業務營收同比下降28.03%，投行業務營收同比下降五成；公司高管又因違規炒股被罰。不過國聯證券作爲無錫國資委下轄企業，其A股IPO又箭在弦上，以這樣的業績和內控去面對資本市場投資者，恐怕很難得到認可。所以國聯證券以及控股國資股東到處在業內網羅人才。”5月22日，一位接近國聯證券的知情人士對《華夏時報》記者表示。

“打工皇帝”加盟國聯圖什麼？

資料顯示，今年48歲的葛小波於1997年加入中信證券，是中國首批保薦代理人，曾任中信證券投資銀行部經理和高級經理，中信證券A股上市辦公室副主任，風險控制部副總經理和執行總經理，交易與衍生產品業務部、計劃財務部、風險管理部、海外業務及固定收益業務行政負責人，中信證券執行委員會委員、財務負責人。此外，葛小波還兼任中信證券國際、CLSA B.V．、華夏基金、中信證券投資、中信產業基金等公司董事，中國證券業協會國際戰略委員會主任委員、海外委員會副主任委員。

而早在2007年，葛小波就榮獲全國金融五一勞動獎章。

但爲外界所知曉的葛小波，並不在於其過硬的資歷，而是天價薪酬讓他成爲國內金融業內名副其實的“打工皇帝”。

中信證券2018年年報顯示，在中信證券身兼數職的葛小波2018年領取稅前報酬總額爲1566.87萬元，薪酬水平在中信證券居於首位，遠超其他高管，在全行業高管薪酬榜單中也排在前五名水平。

“毫無疑問，葛小波到國聯證券，肯定是得不到如此高的薪酬的，國聯證券的體量不能和中信證券相比。外界關心的是，國聯證券到底給予葛小波什麼樣的條件，能讓他屈尊下駕到國聯去。”5月23日，江蘇另外一家大型券商高層受訪時不無好奇地指出。

無錫券商界一位不願透露姓名的人士5月23日對《華夏時報》記者稱，葛小波此番入職國聯證券，並非爲了錢，更可能是爲報答老領導的知遇之恩。而其所指的老領導，是中信證券原董事長王東明，王東明 2015年從中信證券退休後，被聘爲國聯證券顧問。

“王東明執掌中信證券的時候，曾有意收購國聯證券，但種種原因未能成行。2011年，由於海航集團臨時撤出，華夏基金兩份股權無人摘牌，彼時王東明赴無錫面見國聯集團董事局主席王錫林，促使最終國聯證券入股華夏基金。而今國聯證券正衝刺A股IPO，自然需要大批專業人才對公司進行全方位改造。”前述無錫券商界人士告訴《華夏時報》記者。

而據《華夏時報》記者瞭解，目前從中信證券前往國聯證券工作的不止葛小波一人。原中信證券深圳分公司的尹紅衛將任國聯證券首席財富官，中信證券信息技術部副總經理汪景嶺也將任國聯證券首席信息官。尹紅衛的任職已在國聯證券內部公示，汪景嶺4月下旬已從中信離職。中信證券原人力資源部執行總經理王捷也於去年底入職國聯擔任董事會祕書。

還有消息稱，後期還有一些中信證券中層將入職國聯證券。

看中信系如何“改造”國聯

2015年7月，國聯證券在香港H股上市，在證監會官網上，目前正在A股排隊上市的券商機構，國泰證券也在其中，另外兩家還有紅塔證券、中泰證券。其中，國聯證券爲排隊三家券商中業績表現最差的，受資本市場大跌影響，公司2018年實現淨利潤5.06億元，同比下滑86%，2017年淨利潤下滑曾超過四成。

根據相關資料，國聯證券於2016年12月向證監會遞交了招股說明書，並於2018年1月進行更新。根據其招股書，國聯證券擬發行不超過63413萬股，募集資金主要用於補充資本金，增加對子公司的資本投入，同時加快現代證券控股集團建設，擇機設立或收購證券相關機構及資產。但是已經近一年半時間過去，國聯證券尚未有任何IPO消息傳出。

“屋漏偏逢連夜雨”，在業內人士看來，國聯證券雖有意A股上市，無奈市場不給力，致使其2018年業績再度大幅下滑；而另外一面，國聯證券資深的風險體系也非常薄弱，公司內部屢屢犯規受罰，恐怕上市也需要時間將自己“打理”好。

5月23日，《華夏時報》記者查閱相關信息發現，作爲國聯證券子公司的無錫華英證券在2017年因一起中小企業私募債事件兩度被監管機構處罰；2018年2月，國聯證券偏偏又踩證券從業人員禁止炒股的紅線，江蘇證監局公佈對國聯證券總裁助理張鋒、信息技術部副總經理徐斌武做出行政處罰書，稱作爲證券從業人員，操作配偶及第三人證券賬戶違規買賣股票，決定沒收張鋒、徐斌武違法所得，並分別處以1倍罰款，張鋒合計罰沒18.81萬元，徐斌武合計罰沒378.42萬元。

“以葛小波爲首的中信系成員批量進入國聯證券，可以看出大股東是有心要把國聯這個金控平臺打造好的。但是從另外一方面來說，作爲一家A股已經過會、又在香港上市的券商機構，竟然兩年時間裏，還接連發生高管違規炒股、子公司違規被罰這樣的事件，可以看出作爲一家上市公司，國聯證券在公司內控合規等方面做得實在不怎麼樣，期待葛小波加盟國聯後能夠給國聯帶來新的變化。”前述接近國聯證券的知情人士稱。

而在無錫券商界看來，葛小波拋棄千萬年薪“入主”國聯證券，也不僅僅是爲了幫助國聯證券走出當前的泥淖，更爲了鋪平其IPO的道路，而一場國聯證券IPO，無疑將爲新的管理層帶來更豐厚的回報。

5月24日，國聯證券（01456.HK）股價報收2.67港元/股。