俗話說:天生異象,必出妖孽!這句話用在黃金的身上是在合適不過了!最近關於黃金的消息開始增多,從世界黃金協會決定建立中國委員會,再到美國加息,這些都是可以影響黃金走勢的信息,但是從黃金的走勢看,黃金好像並不買賬。

之前,美元、黃金、原油是關係最緊密的小夥伴!美元指數從今年2月份的88.251到目前的94附近,原油是馬不停蹄的上漲,但是黃金不僅沒有上漲,反而多次出現跌破1200美元,黃金和原油之間形成了明顯的倒掛。不僅如此,看好黃金走勢的主要理由是:

根據世界黃金協會的最新報告,在外匯儲備中,美元的地位正在受到質疑,很多國家是在拋售美國的國債在買黃金!其中俄羅斯在這方面做的比較搶眼,從今年3月份到4月份俄羅斯持有美國國債的量基本上下降了50%,從3月份的961億美元下降至4月份487億美元。俄羅斯央行在今年已購進131.3噸黃金,在前三名購買最多的國家中居首,其他兩個國家是土耳其和哈薩克斯坦。

試想,當大家都在拋售美國國債時,說明已經有人開始懷疑美元的保值效果,那麼緊接着就是要去尋求別的途徑進行保值,而黃金就成了首選。但是爲什麼在美國國債被拋售後,大家也開始買入黃金,而黃金的價格卻沒有出現上漲呢?因爲國際黃金的定價權在美國,美國決定着世界金價的走勢。如果在拋售美國國債之後,黃金價格上漲,最終會產生的就是越來越多的美國國債被拋售,黃金的價格越來越高,很顯然,這不是美國想看到的局面。所以,國際金價一直被壓制着!

從2016年開始,世界上大部分的商品價格都在進行上漲,有色、化工、農產品等等,但是唯獨黃金,那麼黃金作爲世界的硬通貨,當其他商品價格都在上漲的時候,如果金價長期保持弱勢,必然會影響到黃金的購買力,這顯然不是黃金的價值,所以,恢復黃金的購買力纔是最重要的,而漲價也許就是不錯的選擇。

一旦黃金價格上漲,最先受益的就是那些黃金類的上市公司,投資邏輯和其他商品漲價而公司受益類似,企業會隨着金價的上漲,改變這些公司的營收,從而使得這些企業的財務報表出現改觀。

截至目前,從已經公佈的三季報情況看,一共有九家上市公司公佈了三季報,只有一家企業可能出現首虧,一家企業業績可能出現下降,其他黃金企業均出現不同幅度上漲。

另外,在整個黃金概念中,西部黃金(601069)爲新疆區域黃金採選冶龍頭。老鳳祥(600612)是全球黃金珠寶龍頭、首飾龍頭、國內老牌黃金珠寶龍頭。山東黃金(600547)爲黃金資源龍頭,中金黃金(600489)爲國內黃金龍頭企業。

如果參與黃金交易,除了買入黃金類股票之外,還有其他的投資方式嗎?答案是當然有!

除了買入黃金類上市公司的股票外,還有紙黃金、黃金TD、期貨黃金等!

也許會有投資者認爲買賣實物黃金也是一種不錯的選擇,這種想法是對的,但是,在現實生活中會遇到"買易賣難"的情況,而且如何保存實物黃金也是一個問題,所以,更多的時候,大部分投資者會選擇這些虛擬的黃金交易,從而賺取差價。

不管是實物黃金還是虛擬黃金,目的是一樣的,就是爲了保值增值,所以,資金的安全性是第一位的。

從資金安全的角度看,參股黃金類上市公司、買賣紙黃金、黃金TD、期貨黃金的交易,資金都是相對安全的!因爲紙黃金、黃金TD是直接在銀行購買,或者是在各銀行的網站、APP中進行交易。期貨黃金雖然需要開通期貨賬戶,買黃金類股票需要開通股票賬戶,但是都需要和銀行進行第三方監管,所以,資金相對安全!

下面和加大分享市場中其他的參與黃金交易的方式:

紙黃金:

紙黃金交易只能通過賬面反映買賣狀況,不能提取實物黃金。而且紙黃金不存在槓桿的問題,你有多少錢就做多少錢的買賣!目前市場中做紙黃金規模較大的是中國銀行、工商銀行、建設銀行等。不過在交易時間上,並沒有一個統一的時間,大多是根據各自銀行所決定的。

與其他的交易不同,紙黃金買賣不需要交手續費。別高興,天下沒有免費的午餐,紙黃金雖然不需要交手續費,但是在買賣的時候是有點差的,而且每家銀行的點差、以及黃金每手的重量也是不一樣的,或者說是各有優點。

從手續費上看,工行紙黃金爲例,交易的手續費加起來是每克0.8元,是銀行中最便宜的,也是紙黃金下單系統最完善的。而建設銀行所允許買入的最小單位是1克(中行、工行均爲10克)三家銀行中最小的,適合資金較少的投資者,但是中行紙黃金的價格刷新是最快的,和國際接軌接的比較好,適合炒短線或是超短線的投資者,而且中行的手續費是根據交易量的變化而變化,單筆交易量越大,手續費越低,當然,2000克以上就不會有變化了。

黃金TD:

黃金TD的交易時間並不是連續的,黃金TD交易分日市與夜市。日市是週一至週五的9:00-11:30;13:30-15:30,夜市是週一至週五21:00-02:30(注:國家法定節假日除外)。每日21點開盤到次日15:30收盤爲一個交易日。最重要的一點,黃金TD是保證金交易,換句話說,黃金TD是帶有槓桿的。當若投資者的保證金低於當天結算價的15%時,系統將會給客戶發送短信提醒追加保證金。此時若客戶沒有及時追加保證金,交易繼續虧損的情況下,保證金低於12%時,系統就會強行平倉。

目前辦理黃金T+D開戶的銀行有民生銀行、工商銀行、深圳發展銀行、興業銀行、廣發銀行、招商銀行、浦發銀行、恆豐銀行等。這幾家銀行,最小交易金額爲1000克黃金,同時按照每筆交易的金銀實際價格,按照一定比例收取手續費。而且這幾家銀行的保證金和手續費也各不相同:

工商銀行:保證金:百分之十五(15% ),手續費:萬分之十八(0.18%);

民生銀行:保證金:百分之十點五(10.5% ),手續費:萬分之十四(0.14%);

興業銀行:保證金:百分之十二(12% ),手續費:萬分之十七(0.17%);

深發展銀行:保證金:百分之十點五(15% ),手續費:萬分之九到十九(0.09%-0.19%);等。

和紙黃金不同的是,黃金TD不僅收取一定比例的手續費,還有遞延費,而遞延費的收取和市場結算時多空雙方的隔夜持倉有關。

情況①:如您空單隔夜持倉,結算後交收方向空<多,那您需向市場持有多單的投資者支付遞延費。

情況②:如您空單隔夜持倉,結算後交收方向空>多,那您就會收到市場持有多單的投資者支付給您的遞延費。

黃金期貨:

提到槓桿,就一定會想到期貨市場,所以,黃金期貨也是投資黃金途徑之一,而且是所佔比重加大的方式!黃金期貨的交易單位同樣是1000克一手,手續費並不是按照百分比收取,而是固定的10元,當然,這個10元是交易所收取的費用,各期貨公司還需要在此基礎上加收一部分的費用。但是綜合比較,黃金期貨的手續費還是比較低的。

期貨市場作爲利用槓桿的場所,保證金率也不是一成不變的,黃金期貨的保證金率和持倉量的大小有一定的關係,整體保持在7%-12%之間。同時,黃金期貨存在交割期限,一旦到達交割日,就必須在交割日進行交割或平倉。

所以,黃金期貨要做好調倉的準備。

說了這麼多,如何做纔是最重要的!既然是投資,就一定會遇到風險的問題,而每個人對於風險的承受能力、資金大小的不同,所以,選擇一個適合自己的操作方式纔是最重要的!

通過以上的介紹,我們可以把投資風格做一個簡單的區分:股票、紙黃金是不存在槓桿的,黃金TD、黃金期貨存在槓桿,當然,風險也就相對大一些。投資者可根據自己的實際情況選擇相應的投資方式!

以上是投資黃金的主要渠道介紹和如何選擇適合自己的操作方式,希望對投資者有所幫助!

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