摘要：\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp\u003E\u003Cstrong\u003E母基金爲主、直投爲輔，提供多元化資產配置\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E獲得高淨值客戶之後，宜信財富秉持着跨地域國別配置、跨資產類別配置、以母基金的方式超配另類資產三大原則，提供投資、學習、生活、公益、傳承等全方位一站式增值服務。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E母基金是宜信財富爲客戶做資產配置的主要方式，其核心是投資的分散化與多元化。

"\u003Cdiv\u003E\u003Cp class=\"ql-align-center\"\u003E\u003Cbr\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cdiv class=\"pgc-img\"\u003E\u003Cimg src=\"http:\u002F\u002Fp3.pstatp.com\u002Flarge\u002Fpgc-image\u002Fdbdf1516e4544c178f2044d774a0fcd9\" img_width=\"750\" img_height=\"450\" alt=\"可投總資產將超70萬億，宜信財富如何服務高淨值人羣？\" inline=\"0\"\u003E\u003Cp class=\"pgc-img-caption\"\u003E獨立財富管理領域的獨角獸\u003C\u002Fp\u003E\u003C\u002Fdiv\u003E\u003Cp class=\"ql-align-center\"\u003E\u003Cstrong\u003E調研 | 張揚 盧施宇 撰寫 | 車倩\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp\u003E宜信財富作爲獨立財富管理頭部機構，致力於服務可投資產在1000萬元以上的高淨值和可投資產在1億元超高淨值客戶。資產配置是宜信財富的核心理念，遵循跨地域國別配置、跨資產類別配置、以母基金的方式超配另類資產三大原則，實現投資的分散化與多元化。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E中國經濟近幾十年的快速發展，催生了200萬高淨值人羣和約61萬億人民幣的可投總資產。隨着財富的增加，高淨值人羣越來越關注其可投資產的增值、保值和傳承。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E2018年打破剛兌後，高淨值人羣開始正視風險與收益並存，由固收類投資爲主到關注私募股權等另類資產投資，並更尊重專業的力量，藉助財富管理機構進行資產配置。 \u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E宜信財富專注於高端財富管理這一賽道，以母基金爲核心，爲高淨值客戶提供個性化的資產配置方案。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cdiv class=\"pgc-img\"\u003E\u003Cimg src=\"http:\u002F\u002Fp9.pstatp.com\u002Flarge\u002Fpgc-image\u002Fef8dac7a1df44808a85ca53c4e5c79d3\" img_width=\"750\" img_height=\"589\" alt=\"可投總資產將超70萬億，宜信財富如何服務高淨值人羣？\" inline=\"0\"\u003E\u003Cp class=\"pgc-img-caption\"\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003C\u002Fdiv\u003E\u003Cp\u003E\u003Cstrong\u003E高淨值人羣結構變化，驅動財富管理行業變革\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E在中國經濟近幾十年高速發展的背景下，迄今爲止，可投資產在1000萬以上的高淨值客戶約200萬人。根據招行&貝恩《2019中國私人財富報告》，高淨值人羣規模和可投資產總數都呈現增長趨勢，2018年二者分別爲197萬和61萬億人民幣，預計2019年底，分別達到220萬人和70萬億人民幣。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E人數和總資產規模的增長給高端財富管理行業帶來了機遇。一方面，高淨值人羣結構性變化導致需求的變化，他們更注重於財富管理機構的專業性和風險控制能力，另一方面，財富管理機構需要在資產配置和科技應用方面更好地滿足高淨值客戶的需求。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E高淨值人羣主要由創一代企業家、二代繼承人和新富人羣構成。自2017年到2019年，創一代佔比由41%下降到36%，而新富人羣佔比逐漸增加，由29%增加到與創一代持平。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E創一代來自於房地產、製造業等傳統行業，年齡分佈在55歲到65歲，由於年齡較大，他們更關注的是財富的保值和傳承。同時，他們經歷過創業、企業從0到1的過程，會易於接受通過私募股權投資間接參與到企業管理。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E二代繼承人成長於互聯網時代，更青睞於通過電子手段自主理財。通常，他們所接受的教育程度較高，有較強的的自信和自主性，理念較爲成熟，關注於長期資產配置而非擇時。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E新富人羣來自於互聯網、消費升級、高端製造等技術密集型的新興行業。與二代繼承人類似，二者普遍都接受過良好的教育，尊重行業細分和專業知識，對財富管理機構的接受度較高。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E除了人羣結構變化產生對財富保值、傳承和專業財富管理的需求之外，宏觀經濟環境也促使高端財富管理行業更加專業化。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E2018年政府出臺打破剛兌的政策，高淨值人羣開始正視風險與收益的正相關性，資產配置中固收類比例由80%下降到50%，另類資產投資比例上升。這也促進了瞭解不同大類資產，產品多樣的財富管理機構的發展。 \u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E總體而言，在高淨值人羣結構變化、經濟環境下行、打破剛兌的政策環境下，高淨值人羣對能夠進行產品篩選、資產配置、風險控制、科技賦能的專業機構需求增加。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E科技賦能，數字化變革財富管理業務全流程\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp\u003E以體量計，中國的高端財富管理行業仍是各大銀行私行的天下。但隨着高淨值人羣需求變化，專業的獨立財富管理機構無疑擁有更廣闊的發展機遇。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E在獨立財富管理機構中，宜信財富以科技賦能，優化高淨值客戶全生命週期服務體驗。結合資產配置理念優勢，在行業變革中穩佔頭部。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E客戶觸達上，數字化營銷手段成爲重要渠道。傳統上，高淨值客戶只能通過峯會、投資專家分享等線下活動觸達，或通過理財師固有資源轉化。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E而宜信財富則順應媒介變化趨勢，增加數字化營銷方式。例如通過MGM客戶轉介紹的方式進行獲客，客戶可以通過活動鏈接中的二維碼與理財師進行綁定。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003EKYC過程同樣存在技術改變。過去KYC完全依賴理財師，這導致了KYC質量受制於理財師的專業水平和溝通方式。而宜信財富通過加強中後臺數據分析能力，能夠抓取更全面的客戶需求和行爲數據，支持理財師更準確地爲客戶提供資產配置建議和投資方案。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E宜信財富KYC流程和分工也有所變化。首先，理財師線下約談客戶，根據客戶需求匹配到固收類、股權類、家族信託等不同領域投資專家，由專家解決其相關領域專業問題。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E其次，理財師和專家每次與客戶的溝通結果，都會結構化錄入後臺。爲保證數據的真實有效，宜信財富一方面會在數據錄入上設置KPI，另一方面會綜合不同錄入者的信息交叉驗證。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E基於宜信財富沉澱的10多萬客戶的數據，宜信財富建立了高淨值人羣資產配置的模型，能夠結合錄入的客戶信息生成定製化資產配置報告，供理財師參考。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E除了理財師的線下接觸外，順應人們傾向於移動端理財、網上完成交易並主動獲取信息的趨勢，宜信財富提供包含投資者教育視頻文章、投後信息並擁有預約專家等功能的APP，爲客戶提供更便捷的線上自助服務。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E在理財師的管理方面，中後臺紙質版辦公流程被線上的數字化文件所代替，總部的訊息在APP上實時發佈，而不是逐級向下傳達，節約了人力成本和時間，最終爲理財師團隊帶來效率和產能提升。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp\u003E\u003Cstrong\u003E母基金爲主、直投爲輔，提供多元化資產配置\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E獲得高淨值客戶之後，宜信財富秉持着跨地域國別配置、跨資產類別配置、以母基金的方式超配另類資產三大原則，提供投資、學習、生活、公益、傳承等全方位一站式增值服務。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E母基金是宜信財富爲客戶做資產配置的主要方式，其核心是投資的分散化與多元化。一隻母基金會投向十幾只子基金，每隻子基金有幾十個項目。未來會在母基金領域更精細化，在大的資產類別裏持續添加新產品線。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E金融科技產業直投基金則是借力於宜信財富對金融和科技的理解，直接投資於海內外互聯網、大數據、雲計算、人工智能等領域的金融科技公司。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E宜信財富堅持以資產配置爲核心的財富管理理念，客戶平均配置的資產類別的數量在近兩年內增長一倍。宜信財富也在積極佈局其他領域，爲客戶提供全方位一站式服務，不僅僅在產品篩選等專業角度滿足高淨值客戶資產保值、增值的需求，還附有子女教育、家族傳承等增值服務。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cdiv class=\"pgc-img\"\u003E\u003Cimg src=\"http:\u002F\u002Fp1.pstatp.com\u002Flarge\u002Fpgc-image\u002F989426109ad34f399621dba922aacf76\" img_width=\"750\" img_height=\"400\" alt=\"可投總資產將超70萬億，宜信財富如何服務高淨值人羣？\" inline=\"0\"\u003E\u003Cp class=\"pgc-img-caption\"\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003C\u002Fdiv\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E近期，愛分析對宜信財富聯席總裁尚筱進行了訪談。尚筱是清華MBA ,同時擔任清華大學MBA校友會上海分會副會長、浙江國際金融學會常委、上海財經大學職業導師。2008年畢業後加入宜信公司後始終致力於宜信財富管理事業的發展，現任宜信財富聯席總裁，負責包括北京、上海、杭州、青島等將近40個城市的財富管理業務。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E訪談中，尚筱就國內高淨值人羣結構、需求、市場規模和宜信財富業務、產品等進行了闡述，摘選部分內容如下。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp\u003E\u003Cstrong\u003E高端財富管理天花板高，想象空間大\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：高淨值客羣的天花板在哪裏？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E高端人羣中，數量穩步上升，距離天花板還很遠。中國財富人羣分佈還是金字塔結構，中國有13億人口，可投資產1000萬以上的人羣也就200萬左右；可投資產在100萬到1000萬之間的大衆富裕人羣近3000萬，有財富積累的人還屬於少數。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E中產階層壯大，多元經濟發展，還是財富增長的驅動力。所以我堅信金字塔結構逐漸向上遷移。城鎮化建設也促使低收入人羣向中產階層轉變。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E大衆富裕人羣整體財富在增長，主要來自於收入和物價兩方面的增長，並沒有發現拐點或者下降的趨勢。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：創一代和二代行爲有什麼異同？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E創一代自主意識特別強，傾向於自己掌控，傳統的觀念會傾向於熟人的推薦。但是二代的理財需求在增強，因爲他們更相信專業的力量，對行業細分有着更加開放的心態。由於他們良好的教育背景，會對接觸到的金融資訊有更多的判斷力，所以他們能客觀的去甄別和選擇服務機構，而不是依賴熟人介紹。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E但是對於投資配置來說，大家的需求都是一樣的，會考慮怎麼投資更安全，規避風險。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E企業的發展需要融資，不同階段融資渠道和金額都是不一樣的。比如私募股權投資，每一隻母基金的子基金投的都是初創型企業，高端客羣會非常感興趣。因爲企業所處的行業，往往就是他們從事的行業，所以對這種投資方式有很好的理解。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E另外，他們都會關注個人健康、家庭養老、父母贍養、子女教育等方面。每個客戶的需求不一樣，產品配置比例也不同。產品有成千上百個，我們要做的就是了解他的需求，量身定製資產配置方案，篩選最適合他的產品。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E數字化流程提高效率與服務\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：財富管理有哪些業務板塊？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E我們現在有兩個業務組，分別服務於高淨值、超高淨值人羣和大衆富裕人羣。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E高淨值、超高淨值人羣是通過我們線下理財師團隊去深度維護，他們的需求更加個性化、更加複雜，會涉及到私募等非標產品和海外服務等，所以需要人與人的信任和對需求的深度理解去定製相應的產品。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E比如說家族信託，每一個家庭都是有非常不同的家庭結構、痛點和需求。對於資產分佈的區域、類別、配置方式都是有非常大的差異，所以需要定製化服務，以及稅務師、律師、投資專家、保險專家等協同合作。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E大衆富裕人羣主要是通過互聯網線上方式去服務，他們的投資需求也是非常旺盛的。我們應用技術和遠程理財師等服務方式，提供標準化產品和服務。這一塊業務是與高淨值客戶業務獨立發展、相得益彰的。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E這個客羣要麼是有一筆固定資金去一次性購買我們精選的一個基金組合，或者是用每個月收入的一部分採用定投的方式長期持續不斷的投資，實現長期回報。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們認爲財富管理的核心都是資產配置，基於客戶的KYC提供符合他們風險偏好的資產配置方案，並且提供優質產品落實方案。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：技術對於KYC服務流程有哪些改變？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E KYC的流程都是我們設置好的，當理財師面訪客戶時，深入的二級分類問題是不同的。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們已經服務數十萬高淨值人羣，他們的投資行爲我們都是有記錄的。基於這些數據和客戶的信息，我們可以預測他的需求，把這些建議提供給前線的理財師，他們拿着建議和客戶進一步溝通。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E這些模型會生成一個資產配置報告，建議方案不限於在宜信財富投資的金額或產品，而是基於個人和家庭的可投資產，他可以拿着報告去做在各家機構的資產配置。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E宜信財富的領先之處在於不僅率先提出資產配置的理念，還能夠通過具體產品和服務讓資產配置落地。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：高淨值和大衆服務人羣的KYC模型不同？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E差異比較大，因爲這兩個客羣的財富狀況和理財需求有顯著不同，可選擇的產品和服務差異也很大。比如說對於大衆富裕人羣，我不太會去給他配置海外的或者是私募的產品，因爲在不屬於合格投資人的情況下，不能夠滿足他一些需求。對於高淨值人羣，我不會配置公募基金或者銀行理財這些市面上比較普通的產品。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：後臺數據分析系統如何運作？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E我們有一個非常強大的CRM系統，客戶所有的信息，不僅僅是KYC信息，他參加過什麼活動、給了怎樣的反饋、投資行爲等，在我們的CRM系統都有記錄。基於這些數據，我們可以預測到客戶的一些需求，比如說他參與我們活動、與理財師邀約的次數等可以預測這個客戶會流失還是會追加投資。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E對於理財師來說，他們既是數據庫的錄入者，也是模型產出結果的使用者。模型錄入的數據不僅僅來自銷售人員，還來自於多個專家和客戶溝通。高淨值客戶的需求是多樣化的，所以需要不同領域的專家去支持。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E比如說客戶做家族信託，我們有家族信託專家與客戶溝通，提供建議，客戶想做保險保障，我們和多家保險公司合作，幾百家公司的產品，也有保險專家專門進行規劃和遴選。每個人都會在系統裏輸入數據，進行糾偏、相互驗證和補充。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E這個系統也可以進行預警。如果有理財師的錄入質量不高，預警就會跳出來，顯示某個員工在什麼時間點連續複製黏貼，會發送給管理者，這樣會保證數據的質量。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：銷售團隊成熟曲線和管理模式是怎樣的？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E對於一線的銷售，我們都會進行嚴格的培訓和考覈。根據我們的觀察，6個月之內是適應和學習狀態，瞭解企業文化，摸索適合自己的銷售方式；6到12個月，穩步上升；12個月以後會進入高速增長狀態，這是一個很關鍵的時間點，銷售人員能夠遊刃有餘的利用平臺上的資源、產品、專家團隊等，去爲客戶提供服務；24個月進入穩定發展期。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們有自己的CCFA考試和認證體系，分爲初中高三級，通過不同級別認證的理財師，會具備銷售不同產品和服務的資質。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E注重資產配置，希望成爲高淨值客戶的指明燈\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：宜信財富高淨值客戶資產配置現狀？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E我們爲每個客戶平均配置兩個以上的資產類別，包括類固收、私募、房地產、保險保障等大類。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E在宜信財富，客戶是來做資產配置的，不是來買單一產品的。單客最終在宜信財富持有資產類別的數量表明瞭他對我們的認可度，我們是要通過不斷的努力，讓客戶把資產分散到不同類別，配置更加均衡，獲得資產組合的長期穩健回報。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E這也是風險控制的方式，是我們在風控理念方面和別家的顯著區別。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：宜信財富如何對母基金所投資產進行管理？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E宜信財富在母基金行業內，遙遙領先。我們管理的資產總規模接近千億，覆蓋類固定收益、私募股權、資本市場、房地產等類別，權益類投資主要以母基金爲主要的形式。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E每隻母基金要管十隻以上的子基金，每個子基金下面至少要投幾十個項目。所以我們管理了這麼龐大規模的母基金，也就是意味着說我們要間接地管理上千個項目。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們有一套叫“AI+FOF”的工具，是利用大數據、人工智能幫助投資的優秀工具，它一共有60多個維度去評價一隻基金，包括團隊、過往業績、投的各個領域的企業、投資風格等等，幫助我們及時地發現市場的動態，調整我們的投資組合。母基金的管理只有用大數據的方式，才能夠支持這麼大規模的管理。科技能力不僅僅應用於服務客戶方面，在投資管理上面也非常重要。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E除了母基金之外，我們也有金融科技產業直投基金，包含人民幣部分和美元部分，投資於海內外金融科技方面的創新企業。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：宜信財富資產配置的黃金三原則是什麼？\u003C\u002Fstrong\u003E \u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E首先是跨資產類別配置。不僅僅只選擇一種資產類別，而是在私募股權、資本市場、房地產等多個資產類別進行配置。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E其次是跨地域國別配置。可以覆蓋中國、美國、歐洲、其他新興市場等不同國家和地區，全球資產配置是高收入羣體的理財新趨勢。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們很多客戶，有的是海外身份，有的是子女在國外留學，有的生意是跨國界的，所以他們對海外資產的財富管理需求是比較迫切的。但是他們對海外的資產配置和管理不甚瞭解，而且海外大型資產管理公司也不面向個人投資者。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E宜信財富從2013年開始佈局海外市場，新加坡、以色列、美國東西海岸、歐洲等都有我們的投資團隊，他們和當地頂級的資產管理人去合作，把這些產品提供給需要做海外資產配置的投資者，解決了這類客戶的痛點。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E最後是用母基金的方式超配另類資產。對於高淨值客戶來講，沒有流動性需求的這部分資金，應該做中長期投資。現在我們發現一個喜人的現象，國內高淨值客戶開始投資到新經濟中，互聯網+、消費升級、健康醫療等。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E怎麼去投資於長期風險很高的機會呢？投單一項目、單一基金都不可取，用母基金的方式，經濟好的時候，大家會更願意積極主動的去投資，會把風險暫時放在一邊。宜信財富就是要在這個時候給客戶踩剎車、提示風險，要在經濟非常低谷的時候告訴客戶應該怎麼做，這纔是我們專業機構的價值。不管經濟好還是差，我們都希望能夠成爲一盞指明燈，指引客戶做正確的事。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E愛分析：宜信財富資產端未來的戰略？\u003C\u002Fstrong\u003E\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E\u003Cstrong\u003E尚筱：\u003C\u002Fstrong\u003E母基金還是我們主要發展的領域，我們會在這個領域裏更精細化，在母基金大的資產類別裏添加更豐富的投資策略。我們母基金的投資能力很強，在投資理念、甄選合作伙伴、產品體系、客戶維護等方面都有豐富的經驗。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E金融科技產業基金是我們獨特的直投基金，因爲我們自己本身就是一家領先的金融科技公司，所以我們有能力、有資源、有團隊去成立金融科技領域的專項私募股權基金，我們也取得了很好的成績，投資的一些項目正在陸續退出。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們的戰略還是會根據自己的稟賦，在擅長的領域發揮特長。\u003C\u002Fp\u003E\u003Cp class=\"ql-align-justify\"\u003E我們非常關注與客戶的關係和深度。客戶對宜信財富的瞭解越多，信任越深，在宜信財富的資產比例也隨之增大。此外，家族信託是我們重要的業務發展方向，客戶有通過金融、法律工具做財產保護、傳承的需求。\u003C\u002Fp\u003E\u003C\u002Fdiv\u003E"'.slice(6, -6), groupId: '6718977073399988743