財聯社（北京，記者 李願）訊，進入年報季，在正式年報發佈之前，多家銀行陸續披露業績快報。截至昨日（1月13日）晚間，包括中信銀行、平安銀行、上海銀行、成都銀行、常熟銀行5家銀行披露業績快報，銀行類型覆蓋股份行、城商行、農商行。

數據顯示，從上述5家銀行歸屬於上市公司淨利潤增速來看，均高於2018年全年，部分銀行甚至取得2014年以來最高淨利潤增速；從不良率來看，除上海銀行外，其他4家銀行均較2018年末所有下降，其中平安銀行還首次披露了逾期60天以上貸款偏離度數據；財政部關於撥備覆蓋率文件徵求意見稿暫未產生影響，超過300%的上海銀行、常熟銀行繼續提升。

針對上述業績快報，多家券商銀行業分析師均給予較好評價，尤其是平安銀行和常熟銀行。華泰證券金融團隊認爲，平安銀行對公做精發力、資產質量夯實，維持"買入"評級；申萬宏源證券銀行組認爲，常熟銀行資產質量超預期、不懼大行下沉市場競爭壓力，維持買入評級和首推組合。

常熟銀行不懼大行普惠投放競爭

具體來看，常熟銀行數據顯示，2019年度該行實現營業收入、淨利潤分別爲64.53億元、17.93億元，分別增長10.80%、20.66%，其中淨利潤增速高於2018年；個人貸款佔總貸款之比53.79%，較年初提升2.77個百分點；個人經營性貸款佔總貸款之比34.62%，較年初提升1.83個百分點。

"憑藉其十年如一日的戰略定力與執行力，在深耕小微客羣這條賽道上，常熟銀行持續優秀的基本面表現能夠充分證明自身具備穿越週期的實力。"申萬宏源證券銀行組表示。

同時，對於個人貸款數據，申萬宏源證券銀行組表示，在大行加強普惠金融貸款投放的強烈競爭之下，下半年加強投放，其零售貸款佔比、個人經營性貸款佔總貸款比重均季度環比進一步提升；同時存款端增長提速，除基數原因外，村鎮銀行對存款的貢獻也逐步顯現。

中信銀行營業收入、淨利潤增速分別爲1875.84億元、480.15億元，同比增長13.79%、7.87%，二者均創下2015年以來最高增速；總資產爲67481.08億元，增長11.23%；基本每股收益爲0.95元，增長7.95%；加權平均淨資產收益率爲11.07%，下降0.32個百分點。

天風證券銀行業首席分析師廖志明認爲，中信銀行資產規模增速較快增長、結構持續優化，淨利潤增速同比提升，不過同時也表示，"從環比來看，營業收入、淨利潤均下降，其中營業收入或受理財收入下降影響，淨利潤與加大撥備計提力度有關。"

民生證券分析師郭其偉測算，中信銀行2019年淨息差爲1.87%，較前三季度小幅下降3BP，不過也在預期之中，"受益於資管收入和銀行卡收入的雙輪驅動，預期非息收入會是今年營收的亮點。"

整體資產質量繼續夯實

從資產質量看來，上述5家銀行中除上海銀行外，其他4家銀行不良率均有所下降，中信銀行、平安銀行、成都銀行、常熟銀行分別下降0.12個百分點、0.10個百分點、0.11個百分點、0.03個百分點，其中常熟銀行不良率最低僅爲0.96%，而上海銀行不良率提升0.02個百分點。

近年來，監管部門不斷夯實銀行業資產質量，2019年共處置不良貸款約2萬億元，商業銀行逾期90天以上貸款全部納入不良資產管理。同時監管部門表示，今年將在現有五級分類基礎上，細化分類規則，提高資產分類準確性。

財聯社記者此前也曾報道部分銀行已經將逾期60天以上貸款逐步納入不良貸款中（https://www.cls.cn/depth/345777；https://www.cls.cn/depth/381132；https://www.cls.cn/depth/401979；https://www.cls.cn/depth/333590），預計今年也將有更多銀行納入。

此次平安銀行在業績快報中披露，逾期60天以上貸款偏離度爲96%，較上年末下降14個百分點；逾期90天以上貸款偏離度82%，較上年末下降15個百分點，多位分析師給予重點關注。

"平安銀行小瑕不掩大瑜，不良認定標準進一步收嚴，徹底解決不良與逾期之間的缺口，爲其未來資產質量向好趨勢打下堅實基礎。"申萬宏源證券銀行組認爲，對於零售貸款佔比更高的平安銀行而言，只要零售貸款新生成不良的節奏基本保持穩定，那麼平安未來不良認定和核銷的波動就會顯著低於其他銀行。

郭其偉也表示，平安銀行集中處置存量風險貸款，雖然在短期改變了利潤釋放的節奏，但是長期看有利於公司在轉型之路上輕裝上陣，並不影響對公司長期基本面的判斷。

而對於上海銀行不良率提升的問題，中泰證券銀行業首席分析師戴志峯未表示擔憂，"環比2019年三季末下降0.01%，資產質量繼續優化。"

此外，值得注意的是，儘管上海銀行、常熟銀行撥備覆蓋率已遠高於300%，此前財政部關於撥備覆蓋率文件徵求意見稿對此"紅線"也提出要求，但截至2019年末，二者撥備覆蓋率仍在繼續提升。

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