來源：財經早餐研究院

一、宏觀經濟

1、商務部：最近以來，中美經貿協議文本磋商不斷取得新的進展，但仍有不少工作尚待完成。目前中美雙方經貿團隊本着相互尊重、平等互利的原則，正在就包括實施機制在內的經貿協議文本進行認真談判。

2、財政部：3月，全國發行地方政府債券6245億元。其中，發行一般債券2335億元，發行專項債券3910億元。1-3月，地方政府債券平均發行期限7.7年，其中一般債券8.5年、專項債券6.9年；平均發行利率3.35%，其中一般債券3.37%、專項債券3.32%。截至3月末，全國地方政府債務餘額196194億元。

3、發改委：從“擴數量”來看，前三批試點總量爲50家企業，第四批試點數量將超過100家企業。從“擴領域”來看，第四批試點選擇不侷限於重要領域企業，也包括具有較強示範意義的充分競爭領域企業，以及已實現股權混合、擬進一步完善治理的混合所有制企業。

4、商務部：一季度，全國新設立外商投資企業9616家，實際使用外資2422.8億元，同比增長6.5%。3月，實際使用外資951.7億元，同比增長8%。呈現特點包括高技術製造業和高技術服務業大幅增長，中部地區、自貿試驗區吸收外資保持增長，主要投資來源地投資保持較高增速等。

5、國務院：召開減輕企業負擔部際聯席會議。深入推進清理拖欠民營企業賬款專項行動；落實減稅降費等惠企政策，抓緊細化配套措施；深入實施清單制度，完善涉企收費清單“一張網”和涉企行政事項清單查詢系統，優化營商環境。

6、外管局：3月，銀行結匯10153億元，售匯10565億元，結售匯逆差412億元。1－3月，銀行累計結匯29443億元，累計售匯30050億元，累計結售匯逆差607億元。

7、央行：週四，開展800億7天期逆回購操作，中標利率保持2.55%不變。當日無逆回購到期。業內人士表示，後續央行可能繼續以較大力度開展公開市場操作，流動性總體無憂，但4月降準可能性明顯下降。

8、隔夜shibor報2.8120%，下跌18.60個基點。7天shibor報2.7500%，下跌3.80個基點。3個月shibor報2.8060%，上漲1.90個基點。

二、地產聚焦

1、界面：一邊是租金下跌、空置率上升，另一邊是險資、基金、總部企業持續大宗高價買入，深圳寫字樓市場“冰火兩重天”。機構報告顯示，深圳甲級寫字樓空置率環比上升0.2%至18.2%，甲級寫字樓平均租金環比下跌1.7%至每月225.8元/平方米。

2、央行北京營管部：3月末，北京市普惠口徑小微企業人民幣貸款餘額3333.4億元，同比增長40.4%。第一季度，北京地區個人住房貸款新增93億元，同比增長2.7%，增速回落6.7個百分點。

3、人民日報：近年來，在年輕羣體中，共享住宿的消費潮流逐漸風行。這種以在線短租爲代表的共享經濟卻處在法律與監管的“灰色地帶”，存在諸如治安、消防、衛生等安全隱患。鼓勵創新與規範發展並行不悖，如今一些地方已經開始行動起來，探索適應其規律的監管方式。

三、股市盤點

1、週四，上證指數報3250.20點，下跌0.4%，成交額3235.08億。深證成指報10287.67點，下跌0.55%，成交額4299.14億。創業板指報1704.55點，下跌0.75%，成交額1167.79億。滬深兩市合計成交7534.22億。從盤面上看，郭臺銘概念股火熱，船舶製造、釀酒行業等板塊漲幅居前。

2、恒生指數跌0.54%，報29963.26點。國企指數跌0.68%，報11768.63點。滬股通淨流入0.24億元，當日餘額519.76億元。深股通淨流出14.2億元，當日餘額534.20億元。

3、外管局：一季度，境外機構淨買入債券和上市股票的金額分別是95億美元和194億美元。數據表明，國內市場對外資保持了比較強的吸引力。目前，在中國的債券和股票市場中，外資持有比重仍然比較低，未來還有比較大的提升空間。二季度以後國內債市和股市納入國際主流指數的實際力度會進一步加大。

4、財經早餐：4月18日，上證50ETF成交量6078747手，成交額18.18億元，期權總持倉3307825張，較上一交易日增加2.45%，連續第二個交易日創歷史新高。

5、中證報：截至4月17日，今年以來已有21家上市公司籌劃“賣殼”(不含發行股份購買資產的借殼案例)。其中，接盤主力爲國有資本，產業資本亦有介入。分析人士認爲，“殼”市活躍原因較多。如大股東債務重，對上市公司經營缺乏自信等。伴隨股市上漲，殼價水漲船高。

6、財經早餐：截至4月18日，81家科創板受理企業2018年合計研發投入82.97億元，平均每家1.02億元。研發投入金額最高的是中國通號，去年累計投入13.8億元。研發投入佔營收的比例最高的是微芯生物，研發投入佔比達55.85%。此外，已有54家被證監會問訊，從行業看，計算機、通信和其他電子設備製造業最多（21家）。

7、中證報：4月以來截至17日，共有196家上市公司公告了減持計劃，涉及股東409家，其中包括創投機構約80家。不少創投機構擇機拋售手中股票，部分甚至成立了專門的“減持部門”。業內人士認爲，當前市場尚有數千億元的減持計劃正在實施中，將爲後續市場帶來較強的減持壓力。

8、力帆股份（四連板）：公司日前披露了《關於子公司與武漢泰歌氫能汽車有限公司及重慶地大工業技術研究院有限公司簽署<戰略合作協議>的公告》。有關具體合作項目存在不確定性，在能否申請進入國家氫能乘用車公示目錄、能否達到量產狀態等方面尚存在一定不確定因素。敬請投資者注意投資風險。

9、科大訊飛：2018年，營業收入79.17億元，同比增長45.41%；歸屬於上市公司股東的淨利潤5.42億，同比增長24.71%。

10、申萬宏源：公司已確定本次H股發行的最終價格爲每股3.63港元。本次發行的H股預計將於4月26日開始在港交所主板上市交易。

11、證監會：2家公司首發上會，2家通過。紅塔證券股份有限公司（首發）獲通過。山東元利科技股份有限公司（首發）獲通過。

12、兩市融資餘額：截至4月17日，上交所融資餘額報5899.11億，較前一交易日增加24.90億；深交所融資餘額報3818.47億，增加28.19億元；兩市合計9717.58億元，增加53.09億元。

四、行業觀察

1、發改委：印發《橫琴國際休閒旅遊島建設方案》。橫琴將成爲目前內地唯一與香港、澳門同時路橋相連的自貿試驗區片區。允許港澳遊艇在橫琴便利停泊，支持橫琴在碼頭設施條件具備的基礎上，吸引郵輪依法開闢國際、國內航線。到2020年，把旅遊休閒產業培育成爲經濟支柱產業。

2、一財：民航局公佈了新一輪國際航線申請評分結果，長期以來的“歐美航線一線一企”潛規則終於被打破，東航和國航同時獲批上海-倫敦航線。所謂“歐美航線一線一企”，是指中國到歐美的洲際航線（除莫斯科），原則上由一家中方承運人執飛，其他中方航空公司無法參與競爭。

3、北京市市監局：針對近期部分汽車銷售平臺網站以“無需搖號上京牌”等內容爲噱頭開展皮卡等輕型微型貨車營銷的情況，近日，約談了車訊網、卡車之家、鳳凰汽車、汽車之家、百度貼吧等本市8家主要汽車銷售平臺網站，要求這些網站不得以各種形式發佈含有“不搖號上京牌”等誘導式宣傳內容。

4、上證報：第二屆進口博覽會開幕還有200天，第一批參展企業名單已正式出爐。第二屆進口博覽會分裝備、消費、健康、食品、服貿五大板塊，設有科技生活、汽車、醫療器械及醫藥保健、食品及農產品等7個展區。將吸引松下、三星、高通等更多世界500強和行業龍頭企業參展。

5、發改委：今年以來，發改委聚焦當前現貨市場試點面臨的重點問題，研究起草了進一步推進電力現貨市場建設試點工作的指導性意見，擬於近期出臺。目前，廣東、山西、甘肅的現貨市場正在開展模擬試運行，爲下一步擴大電力現貨交易積累經驗和完善系統。

6、教育部：鼓勵和支持社會力量辦園，是國家一貫堅持的政策導向，不存在“民辦園要退出歷史舞臺”這個問題。正與有關部門協調配合，多措並舉，全力推進相關學習宣傳貫徹落實工作。下一步將加快學前教育法草案的起草工作。

7、遼寧日報：瀋陽市將以純電驅動新能源汽車爲主要戰略方向，加快推進新能源汽車推廣應用。今年瀋陽市將啓動建設新能源汽車交易中心項目，並要求新增網約出租汽車全部採用純電動新能源汽車。

8、中國工程院院士鄧宗全：我國火星飛行器已在研發之中，今年有望開展飛行試驗。未來我國火星飛行器將與探測車空陸並舉經略紅色星球。火星飛行器可從探測車上起飛，執行環境探測、路徑規劃等任務。

9、上觀新聞：前不久，我國首艘國產航母進行了第五次海試。本次海試對航母的指揮控制系統、作戰性能展開全面的測試和論證。截至目前，首艘國產航母已成功完成了繫泊、動力、作戰、保障等多個系統的試驗試航任務。

五、產業數據

1、發改委：一季度，共審批覈準固定資產投資項目50個，總投資3703億元，其中審批34個，覈准16個，主要集中在能源、交通運輸、高技術等領域。

2、工信部：1-3月，全國造船完工量962萬載重噸，同比增長12.8%；新承接船舶訂單量459萬載重噸，同比下降70.4%。截至3月底，手持船舶訂單量8428萬載重噸，同比下降10.0%。1－3月，我國造船完工量、新接訂單量、手持訂單量以載重噸計分別佔世界市場份額的35.5%、41.5%和42.4%。

3、發改委：《政府工作報告》提出，今年中央預算內投資安排5776億元，比去年增加400億元。發改委加快中央預算內投資下達進度，一季度，已下達超過80%，保障了重點建設項目資金需求。

4、天弘基金：2018年，營業收入爲101.25億元，同比增長6.18%；淨利潤爲30.69億元，同比增長15.82%。營業收入及淨利潤均排名行業第一，是基金行業首家營收突破百億、淨利潤突破30億的基金公司。

5、新京報：從多方機構人士處覈實獲悉，經營網絡小貸業務的小貸公司註冊資本金將不低於10億元（一次性實繳）。同時，北京、上海、江蘇、浙江等11省（市）有望進入P2P網貸備案試點新節奏。

6、發改委：印發《國家節水行動方案》。以縣域爲單元，全面開展節水型社會達標建設，到2022年，北方50%以上、南方30%以上縣（區）級行政區達到節水型社會標準。2020年前，每年發展高效節水灌溉面積2000萬畝、水肥一體化面積2000萬畝。

7、Newzoo：2018年，全球遊戲市場規模爲1349億美元，其中排名前25的上市遊戲公司佔全球市場近80%，這也是遊戲行業前25大公司的年營收首次超過1000億美元。騰訊連續第六年排名榜首，與遊戲相關的營收達197億美元，幾乎佔整個遊戲市場的15%。網易排名第七。

8、Strategy Analytics：2019年，全球智能手機出貨量將達到500萬部。早期的5G智能手機價格昂貴且數量有限。三星、LG和華爲將成爲今年早期5G智能手機領導者，明年蘋果將加入該陣營。

六、公司要聞

1、財經早餐：瑞幸咖啡宣佈獲得1.5億美元B+輪投資，其中貝萊德（BlackRock）所管理的私募基金投資1.25億美元，投後估值29億美元。值得注意的是，貝萊德爲星巴克第二大股東，持股比例6.60%。

2、聯想CEO楊元慶：聯想手機是全球首個推出在市場上拿得到的5G手機，在美國推出了幾十萬臺，今年下半年將全球推出聯想5G手機。中國市場依然是聯想的大本營，是非常重要的糧倉，今年聯想在中國市場份額爲40%，仍爲第一位，希望新財年聯想的增長高過於市場的增長。

3、百事中國：由於近年來包裝材料及人工成本不同程度的上漲，產品全線面臨巨大的成本壓力。決定從2019年5月1日起，上調公司膨化類產品的價格。該公司旗下的膨化類產品包括樂事薯片、多力多滋、奇多粟米脆系列。

4、21世紀：去年遭遇兩部門嚴重警告處分的大公資信，正在藉由國資煥新生。4月18日，中國國新控股有限公司確認將戰略重組大公資信。在去年9月交易商協會公佈的2018年信用評級機構排名中，大公國際排名墊底。

5、36氪：Uber接近與軟銀集團等達成無人駕駛汽車部門的投資協議。其中，軟銀將以72.5億美元的估值投資Uber自動駕駛汽車部門。預計軟銀、豐田汽車和日本汽車零部件供應商Denso將總計向Uber投資10億美元。

七、資本動態

1、外管局：支持證券公司、基金公司等參與外匯市場，豐富外匯市場主體類型。支持外匯衍生產品創新，推出更多類型的期權產品，支持有創新能力的銀行創新。會優化境外機構投資銀行間債券市場的匯率風險管理。在開放過程中，通過和境外投資者的交流，獲取他們在匯率保值方面的需求。

2、中國基金報：近日，工銀瑞信基金、中銀基金等公司旗下多隻債券指數型基金紛紛成立，從募集規模來看，不乏百億級大基金。數據顯示，今年新成立的15只債券指數型基金募集總規模已經超過720億元，成爲今年以來攬金最多的細分基金類型。

3、平安銀行：先後收到《中國銀保監會關於平安銀行發行二級資本債券的批覆》和《中國人民銀行准予行政許可決定書》，獲准本行在全國銀行間債券市場公開發行不超過300億元的二級資本債券。

4、5年期國債期貨主力合約TF1906上行0.09%，至98.745；10年期國債期貨主力合約T1906上行0.11%，至96.480。10年期國債利率跌3.49BP，至3.36%；10年期國開債利率跌4.61BP，至3.80%。

5、截至4月18日下午收盤，國內商品期貨多數收跌，主力合約中，PTA跌5%，甲醇、滬鎳、橡膠跌逾2%，螺紋、焦炭跌近2%，乙烯、白糖、動力煤、滬鋅、熱卷、瀝青、燃油跌逾1%。

6、上海國際能源交易中心：4月18日，原油期貨主力合約SC1906，以472.6元/桶收盤，跌幅爲0.17%。主力合約成交172316手，持倉增加7530手至43902手。全部合約成交299028手，持倉減少4322手至54654手。

7、在岸人民幣兌美元16:30收盤，報6.7040，跌0.2722%，人民幣中間價報6.6911，漲0.2965%。NDF：3個月報6.6800，6個月報6.6895，1年報6.7180，2年報6.7580。

8、新三板：4月18日合計掛牌10220家公司，當日減少18家，成交金額2.83億，其中做市轉讓1.28億，集合競價1.55億。三板成指報961.48，跌0.37%，成交額1.12億。

9、上股交：掛牌企業總數9849家，其中N板224家，E板452家，Q板9173家。

八、國際資訊

1、36氪：週三，歐洲議會投票決定，如果Facebook、谷歌和推特等互聯網等公司在被政府當局要求刪除極端主義內容後，一小時內持續不能刪除這些內容，它們將面臨鉅額罰款，上限爲全球範圍營業收入的4%。

2、中新網：埃塞俄比亞航空集團CEO表示，正在積極評估中國商飛的C919飛機。中國和埃塞俄比亞雙方有個聯合委員會正在進一步磋商。埃塞俄比亞航空的機隊規劃和未來發展中也會考慮使用這款飛機。

3、波羅的海乾散貨指數：漲3.0%，報790點。

4、標普500指數收漲4.58點，漲幅0.16%，報2905.03點。道瓊斯工業平均指數收漲110.00點，漲幅0.42%，報26559.54點。納斯達克綜合指數收漲1.98點，漲幅0.02%，報7998.06點。

5、德國DAX30指數收漲0.57%，報12222.39點。法國CAC 40指數收漲0.31%，報5580.38點。英國富時100指數收跌0.15%，報7459.88點。

6、日經225指數跌0.84%，報22090.12點。韓國KOSPI指數跌1.43%，報2213.77點。

7、WTI5月原油期貨收漲0.24美元，漲幅0.38%，報64.00美元/桶，本週累漲0.2%。布倫特6月原油期貨收漲0.35美元，漲幅0.49%，報71.97美元/桶，本週累漲0.7%，連漲四周。

8、COMEX6月黃金期貨收跌不到0.1%，報1276.00美元/盎司，本週累跌1.5%。