机构静静抱团芯片股？

李兴彩

近期，白酒股“抱团”松动，芯片股迎来了久违的“吃饭”行情，士兰微、华峰测控等个股表现亮眼。好比，士兰微自今年1月份起，累计涨幅65.63%，最高涨幅81.11%。

查看龙虎榜，近1个月，机构买卖士兰微上榜3次，净买入额7785.11万元。明细则显示，2020年12月4日、12月23日，当日买方机构数均为2，净买入金额分别为3.3亿元、1.34亿元。

机构开始“抱团”芯片了吗？

对此，业内人士表示，说“抱团”为时尚早，机构确实开始更多关注半导体了，但还处于看个股的阶段。

近3个月的机构调研记实也显示，机构加大了对半导体个股的调研，部门个股接待调研的频次和数目都非常可观。

好比，东财Choice数据显示，近3个月来，芯原股份接待了15次调研，接待机构数目156家；华润微接待调研9次，接待机构376家；北京君正接待调研7次，接待机构86家。

部门公司虽接待机构调研频次低，但接待机构数目一样可观。好比，新洁能3次接待机构390家，兆易立异1次接待机构292家，卓胜微1次接待机构132家。

不难看出，机构关注的半导体个股，要么是细分领域的龙头，要么是超跌或次新股。

好比，华润微是功率半导体龙头，芯原股份则是超跌次新股。芯原股份专注为客户提供一站式芯片定制服务和半导体IP授权服务。

对于机构加大调研，上述业内人士以为，2020年半导体景气度逐步走高，部门龙头公司的盈利能力明显晋升；但在前有医药行情、后有白酒接力的情况下，半导体板块估值并没有随业绩“水涨船高”。在医药、白酒（消费）估值高企的当下，半导体处于“价值凹地”。

记者清点业绩预报，截至1月15日，已经表露2020年业绩预报（含三季报）的21家半导体公司中，有7家预增、1家续盈、2家略增，合计占比近半。

更值得关注的是，记者近期采访了半导体产业链多家公司，多数厂商以为，2021年度，半导体将依然保持高景气度，产能紧张将是“常态”，国产化的落地会更有看点。