11月以來A股持續築底復甦，投資者信心穩步回暖，公募基金調研熱情高漲，新能源、半導體、高端製造、醫藥等行業個股遭密集“叩門”！

Wind數據顯示，截至11月29日，11月以來調研總次數排名前五的公募基金分別是嘉實基金、博時基金、富國基金、南方基金和鵬華基金，均超過110次，最高者達157次。明星基金經理朱少醒先後調研寧波銀行、德賽西威，袁維德、勞傑男、楊宗昌等百億基金經理也現身多家上市公司調研名單。

展開密集調研

隨着A股、港股在11月迎來爆發式復甦行情，醫療醫藥、新能源、信創等行業板塊漲勢如潮，衆多公募基金公司“馬不停蹄”開展密集調研，快可電子、拓爾思、怡合達等個股獲頭部公募基金公司的關注度最高。

根據Wind數據顯示，截至11月29日，11月以來調研總次數排名前五的公募基金分別是嘉實基金、博時基金、富國基金、南方基金和鵬華基金，調研總次數分別爲157次、146次、131次、120次和115次，前三家基金調研的個股數均超過100家，最高者達122家。

來源：Wind

具體來看，獲嘉實基金、博時基金等關注最高的個股分別是拓爾思、快可電子、怡合達、匯川技術、我武生物等。

資料顯示，快可電子主營業務是提供光伏電池組件電流傳輸、旁路保護和連接一體化的光伏接線盒和連接器系列產品；拓爾思和怡合達分別是大數據安全領域、自動化零部件研發的細分行業龍頭；匯川技術是專門從事工業自動化和新能源相關產品研發、生產和銷售的高新技術企業；我武生物是專業從事過敏性疾病診斷及治療的生物製藥企業。

從易方達基金、匯添富基金、興證全球基金等其他頭部公募的主要調研方向來看，新能源、半導體、自動化、醫藥等行業板塊的上市公司也頻頻“上鏡”，高景氣賽道、高端製造等成爲頭部公募選擇調研的重要方向。

在11月的調研中，也不乏知名基金經理的身影。明星基金經理朱少醒先後參加寧波銀行、德賽西威的調研，興證全球基金任相棟也調研了寧波銀行。另外，百億基金經理中歐基金袁維德調研中材國際，易方達基金楊宗昌“叩門”浙海德曼、豐山集團，匯添富基金勞傑男分別現身國網信通、唯特偶、斯迪克三家公司的調研名單。

瞄準半導體等板塊

Wind數據顯示，截至11月29日，11月以來被公募基金公司調研最多的五家公司分別爲怡合達、吉貝爾、歐晶科技、華燦光電和京東方A，分別被132家、76家、75家、71家和71家公募基金調研。

上述公司屬於高端製造、醫藥和半導體等行業，其中歐晶科技、華燦光電和京東方A被調研的主要內容與半導體方向密切相關，而怡合達的被關注點則與鋰電、光伏相關。

來源：Wind

具體來看，資料顯示，怡合達專業從事自動化零部件研發、生產和銷售，提供FA工廠自動化零部件一站式供應。在調研中被提及“公司依賴鋰電、光伏是否會導致毛利率壓力有所加大”時，怡合達表示，從今年的情況來看，這兩個行業的毛利率是有所下降，但下降比例在可控範圍內。目前，鋰電行業銷售佔比35%，同比增速近90%。

歐晶科技主要產品爲石英坩堝，主要用於太陽能或半導體單晶拉制行業；華燦光電是全球領先的LED芯片及先進半導體解決方案供應商，屬於京東方的上游企業。京東方A是半導體顯示領域全球龍頭及物聯網領域全球創新型企業，在智能手機、平板電腦等顯示器的市佔率穩居全球第一。

歐晶科技在被調研時主要回答了“石英坩堝拉晶時長對拉晶廠商成本和安全方面的影響”以及“2023年的銷售目標”等。華燦光電和京東方A分別被問及“建設microLED項目”、“柔性OLED業務進展”等。據悉，11月初京東方21億元入主華燦光電，打造MLED全產業鏈。

華南某公募基金投研人士表示，前期抑制市場的多種因素都已出現邊際向好跡象，即使過程還有波折反覆，但總的方向符合市場預期。因此，目前大家也都積極參與調研，嘗試把握市場的左側機會，半導體行業個股重新獲得機構的高度關注。

建泓時代投資總監趙媛媛表示，從中長期視角看，明年的賽道性機會可能產生在先進製造領域，建議重點關注醫療、信創、自動化等相關的板塊。另外，在新能源領域，電網、電網智能化和儲能是最值得關注的。公募基金公司年末的調研也主要集中在這些領域，很好反映了機構明年的佈局思路。

編輯：王寅