轉自：經濟導報

8月儲蓄國債如期而至。8月10日，2023年第七期、第八期儲蓄國債（電子式）開售，3年期、5年期票面利率與上月保持一致，分別是2.85%、2.97%。

經濟導報記者調查走訪發現，儲蓄國債利率在上月經歷了一輪下調後，雖然與部分國有銀行普通存款利率水平持平，已低於不少股份行、城商行的存款利率，但仍難以抵擋儲戶的購買熱情。儲蓄國債當日開售1小時的時間裏，包括工商銀行、交通銀行等在內的部分承銷團成員濟南營業網點均已售罄。

“沒想到這麼快！九點半過來，儲蓄國債已經售罄了。”8月10日上午，在位於濟南市文化東路的一家工商銀行營業網點，經濟導報記者遇到前來諮詢儲蓄國債的退休工人林軍，他告訴經濟導報記者，“我打算買點5年期儲蓄國債，利率相對高一點。這裏已經賣完了，剛打了電話，其他銀行現在還有點額度，趕緊過去。”

“3年期、5年期儲蓄國債八點半開始發售，都已經售罄了。”工商銀行濟南和平支行工作人員回覆經濟導報記者，“可以考慮我行的大額理財，10萬元起存的3年期存款也不錯，年利率與儲蓄國債一樣，都是2.85%。”

儲蓄國債剛剛開售1個小時，額度售罄的並非一家銀行網點。在位於濟南市泉城路的交通銀行歷下支行，面對經濟導報記者的諮詢，該行客戶經理回覆，“儲蓄國債已經售罄了。”雖然開始發售便額度緊張，但若多轉幾家銀行，還是可以買到儲蓄國債的。

“我行儲蓄國債5年期的快沒有了，3年期的相對額度充足。”走訪過程中，建設銀行濟南歷城支行工作人員回覆經濟導報記者的諮詢。農業銀行歷下支行客戶經理也介紹，“我行目前3年期和5年期儲蓄國債均有額度。”

“近期的一輪存款利率下調後，目前利率水平基本穩定。其實，儲蓄國債票面利率的優勢已沒那麼明顯，以3年期爲例，國有銀行也能達到2.85%的利率水平，股份行一般在2.90%左右，城商行相對較高有的年利率可以超過3%。”走訪中，上述國有銀行的一位客戶經理譚靜向經濟導報記者坦言，儲蓄國債之所以總被搶購，一方面是安全性高，作爲一種政府債券，由國家信用背書。尤其是超過50萬元規模的話，儲蓄國債比存款更安全。另一方面就是購買門檻較低，起購金額低至100元，以100元的整數倍認購，將對單個客戶持倉總額進行控制。

據譚靜觀察，今年購買儲蓄國債的不只是中老年投資者，年輕人也逐漸多了起來。“在風險相對較高的基金、理財上喫了虧的年輕人，開始轉頭尋找保本保息的存款產品。而相對大額存單以及普通存款產品，儲蓄國債在利息支付頻率、提前支取規則等方面的優勢還是較明顯的，所以更受歡迎。”譚靜如是說。

根據財政部公告，8月發售的兩期儲蓄國債均爲固定利率、固定期限品種，最大發行總額爲380億元。第七期期限爲3年，票面年利率爲2.85%，最大發行額爲190億元；第八期期限爲5年，票面年利率爲2.97%，最大發行額爲190億元。兩期儲蓄國債發行期爲2023年8月10日至8月19日，2023年8月10日起息，按年付息，每年8月10日支付利息。

票面利率方面，8月兩期儲蓄國債與7月保持一致。從2023年年內來看，儲蓄國債已經歷了3次降息，分別是3月、5月、7月。2023年首期儲蓄國債的3年期票面利率爲3.00%，5年期票面利率3.12%，年內兩期儲蓄國債利率已分別下調了0.15個百分點。

同比來看，以5年期儲蓄國債爲代表的長期存款利率下調力度更大。2022年8月的3年期票面利率爲3.20%，5年期票面利率3.37%，一年時間內3年期儲蓄國債票面利率下調了0.35個百分點，5年期利率則下調了0.4個百分點。

經濟導報記者瞭解到，兩期儲蓄國債由40家承銷團成員通過網點櫃檯代銷，工商銀行等31家承銷團成員同時通過其網上銀行代銷，招商銀行等16家承銷團成員同時通過其網上銀行以及手機銀行代銷。具體到山東法人銀行機構，共有3家銀行在承銷團成員之列，分別是恆豐銀行、青島銀行、青島農商行。其中，恆豐銀行可在其櫃檯購買；青島銀行通過網點櫃檯及其網上銀行代銷；青島農商行不僅可在網點櫃檯購買，還可以通過網銀和手機銀行購買。

“兩期國債發行期內不得提前兌取，發行期結束後可提前兌取。提前兌取業務只能通過承銷團成員營業網點櫃檯辦理。”譚靜提醒投資者，提前兌取儲蓄國債時，承銷團成員按照從上一付息日（含）至提前兌取日（不含）的實際天數和相關執行利率向投資者計付利息；同時，承銷團成員爲投資者辦理提前兌取，可按照提前兌取本金的1‰向投資者收取手續費。

財政部公告顯示，兩期儲蓄國債提前兌取的執行利率爲：從2023年8月10日開始計算，持有兩期國債不滿6個月提前兌取不計付利息，滿6個月不滿24個月按票面利率計息並扣除180天利息，滿24個月不滿36個月按票面利率計息並扣除90天利息；持有第八期滿36個月不滿60個月按票面利率計息並扣除60天利息。

“儲蓄國債的計息規則可以算是靠檔計息了，具備變現靈活的特點。除此之外，還可用儲蓄國債作爲質押物，到原購買銀行質押貸款。”在投資分析師李傑看來，銀行爲維持最低的淨息差水平，在貸款市場報價利率（LPR）下調的同時，也會同步下調存款利率。根據財政部的發行計劃，今年還有9月、10月、11月三批儲蓄國債要發售，若期間趕上LPR降息，那後面國債利率下調的概率也較大。如果手裏有閒錢，儲蓄國債是不錯的選擇。