中國基金報 晨曦

又有上市券商遭監管出具警示函！

3月1日，證監會官網公佈的一份行政監管措施顯示，安徽證監局對國元證券採取出具警示函措施。

安徽證監局指出，國元證券存在廉潔從業管理存在不足、發佈證券研究報告業務管理制度不夠完善等多個問題。安徽證監局要求國元證券按照內部問責制度對相關責任人員進行內部問責，並提交書面整改和問責報告。

涉四大問題

國元證券被出具警示函

具體來看，此次國元證券被安徽證監局點名，主要涉及以下四方面問題：

一是廉潔從業管理存在不足，部分崗位人員出現廉潔從業風險，個別廉潔從業風險線索未按期報告；

二是未在承諾期限內完成個別直投項目股權清理工作；

三是發佈證券研究報告業務管理制度不夠完善，個別研究報告製作不夠審慎、質量控制審覈把關不夠嚴格、內控流程存在瑕疵；

四是未及時對信息系統故障進行應急報告。

基於以上問題，安徽證監局決定對國元證券採取出具警示函的行政監管措施，並記入證券期貨市場誠信檔案。

安徽證監局要求，國元證券應認真查找和整改問題，加強相關法律法規學習，強化各項業務內部控制和合規管理，按照內部問責制度對相關責任人員進行內部問責，並向該局提交書面整改和問責報告，杜絕類似事件再次發生。

據瞭解，國元證券此前已接到過類似罰單。2021年10月，安徽證監局對國元證券出具警示函，指出公司發佈相關行業研究報告存在資料來源標註不明確、數據選取不夠審慎、研報分析不夠客觀、質量控制和合規審查不到位等問題。    

對此，國元證券在定期報告中表示，公司對負有管理責任的相關人員，研究業務合規管理、質量控制人員及研究員進行了責任追究，重新制定《國元證券研究所研究報告信息來源管理指引》，要求研究員出具的研究報告表述要客觀真實，有可靠的事實、數據爲依據，對從相關數據庫獲取的數據，應充分考慮該數據的權威和合法性。

2022年6月，安徽證監局再度對國元證券出具警示函，指出公司存在以下問題：一是公司手機客戶端交易軟件在系統升級、變更上線前未進行充分測試。二是手機客戶端交易軟件在2022年6月13日發生故障，未及時向安徽證監局報告。三是信息安全應急預案不完備。

對於上述問題，國元證券表示，其責成信息技術部門嚴把軟件驗收測試流程關。進一步落實網絡安全事件與預警事件報告，完善報告路徑，梳理明確報送時限。向信息技術關鍵崗位人員和全體人員強調信息安全的重要性，切實履行職責，在發生網絡安全事件時，應按照公司信息安全管理制度和突發事件應急處置機制，及時履行對內和對外報告流程。

截至3月1日，國元證券股價爲7.02元，市值爲306億元。

研報罰單“第二季”現身

回顧2023年，監管部門向業內券商下發《關於發佈證券研究報告業務“雙隨機”現場檢查情況的通報》。隨後，多家券商及相關當事人被採取責令改正、警示函等行政監管措施，被要求改正違規行爲，提升研究業務質量，加強研究報告管理。

監管部門表示，將按照“零容忍”監管方針，持續強化研報業務監管執法。開年以來，各地證監局陸續對券商研報業務開出罰單，進一步強化管理。

例如，安徽證監局持續“出手”。2月18日，轄區內的華安證券也因涉及研報製作不審慎、投行業務盡調不充分等問題被採取責令改正的行政監管措施。其中，華安證券因發佈的涉及“左江科技”等研究報告存在製作不審慎等情形，被安徽證監局點名。

在此之前，深交所已先行通報了對華安證券的警示函。經查，華安證券發佈的相關研究報告分析結論依據不充分，結論不審慎，未充分揭示投資風險，公司對研究報告質量審覈把關不嚴。

另外，今年1月，湖南證監局對方正證券及研究所所長分別作出責令改正和出具警示函的行政監管措施，同樣涉及發佈證券研究報告業務過程中存在的問題。

責任編輯：張恆星 SF142