泡财经获悉，3月5日晚间，海汽集团(603069.SH）公告，公司拟向海南旅投发行股份及支付现金购买其持有的海旅免税100%股权，交易作价为20.37亿元。其中，以发行股份的方式支付交易对价的85%，即17.32亿元；以现金方式支付交易对价的15%，即3.06亿元。

同时，公司拟向不超过35名符合条件的特定对象发行股票募集配套资金不超过7.38亿元。其中，中3.06亿元用于支付本次交易的现金对价，其余用于补充流动资金以及支付本次交易相关税费及中介机构费用等。

经向上海交易所申请，公司股票自2024年3月6日（星期三）开市起复牌。

海旅免税成立于2020年7月，主要经营免税品零售业务。离岛免税方面，公司设立高端旅游零售综合体海旅免税城，开展线下免税品门店的运营管理业务，向全国离岛游客零售免税商品，整体经营面积达9.5万平方米，免税业务经营面积近5万平方米，截至2023年11月，吸引1072个国际知名品牌入驻。2023年12月10日，华庭项目开业，整体经营面积达3.4万平方米，开业品牌数量为1107个。

线上免税方面，海旅免税线上官方商店于2021年1月25日正式上线，官方商店的会员购业务作为海南离岛免税业务的延伸，已于2021年8月上线。海旅免税离岛免税提货点涵盖机场、码头、火车站，除此以外，亦提供邮寄离岛、返岛提货、“担保即提”和“即购即提”。

值得一提的是，海旅免税深度布局免税业务，在成立后快速发展，市场占有率不断提升。2021年、2022年和2023年1-11月市场占有率分别为3.58%、7.84%和8.3%，在海南离岛免税领域处于行业前列。

海汽集团主营业务为汽车客运、汽车场站的开发与经营、汽车综合服务以及交通旅游等业务。截至2023年6月30日，公司营运车辆共有2905辆，拥有省内跨市县客运班线235条，并建立起覆盖海南省18个县市的道路客运网络，且运营范围辐射到广东、广西、湖南、湖北、四川、贵州、江西、福建、浙江、云南等10个省市自治区。

2023年公司将发生亏损。根据海汽集团披露的2023年年度业绩预亏公告，预计录得归母净亏损5500万元-6900万元，扣除非经常性损益的净亏损7900万元-9800万元。

海汽集团将亏损归结为“随着人们出行方式多样化，传统班线客运受到强烈冲击，公司主营业务营收、效益均受到较大影响，公司培育发展的定制化客运、校车服务、城乡公交一体化、通勤车服务等新型客运业务以及汽车服务业务虽然取得一定的成效，但尚未形成规模效益，不足以弥补因传统班线客运萎缩对企业造成的亏损，因此2023年业绩处于亏损状态。”

海汽集团拟通过此次收购，从传统交通企业升级成免税商业综合企业集团，打造海南旅游新名片。海旅免税盈利能力较强，随着优质资产注入，提高公司盈利能力。

事实也是如此，近年来海旅免税盈利能力持续增强。2021年、2022年及2023年1-11月，海旅免税实现营收23.6亿元、33.74亿元和36.25亿元，归母净利润430.63万元、6079.56万元和1.37亿元。

海南旅投承诺，业绩承诺资产2024年度净利润不低于1.61亿元，2025年度净利润不低于1.82亿元，2026年度净利润不低于2.02亿元；如果业绩承诺期顺延至2027年，则2027年度净利润不低于2.21亿元。

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