近日，6家國有大行及9家A股上市股份行陸續披露了2024年一季度業績情況。

整體來看，多家上市行一季度業績受挫，除 中信 銀行 及 浙商銀行 實現營業收入及歸母淨利潤的雙增長外，其他均有一項或兩項指標爲負增長。具體來看，營業收入方面， 平安銀行 同比下滑最多，降幅達14%；歸母淨利潤方面， 民生銀行 同比下滑最多，降幅爲5.63%。

資產質量方面，今年一季度，大多數上市行不良貸款率較上年末有所下降，而 郵儲銀行 、平安銀行則相對有所上升，均較上年末提高0.01個百分點。

四家大行營收淨利“雙降”，

平安銀行營收同比降14%

注：新浪金融研究院根據銀行一季報整理

整體看，上述15家上市行合計實現營業收入超1.3萬億元，同比下降超2.5%；合計實現歸母淨利潤0.5萬億元，同比下降超1.4%。

從國有六大行今年一季報看，其業績集體受挫，不僅未有一家實現營收及淨利雙增長，更有4家大行出現“雙降”情況。

從營業收入情況看，大行中僅郵儲銀行實現了正向增長，其餘5家均有不同程度的收縮。2024年一季度，工行及建行營收均超過2000億元，其中，工行位居榜首，爲2198.43億元，同比下降3.41%；建行營收爲2009.28億元，同比下降2.97%；其次是農行和中行，營收分別爲1860.21億元、1608.18億元，同比下降1.76%、3.01%；郵儲銀行營收爲894.30億元，同比增長1.44%；交行營收爲670.59億元，同比微降0.03%。

歸母淨利潤方面，僅有1家大行保持正向增長，2024年一季度，交行歸母淨利潤爲249.88億元，同比增長1.44%。另外，郵儲銀行、中行、農行、建行、工行五家歸屬淨利潤分別爲259.26億元、559.89億元、703.86億元、868.17億元、876.53億元，對應降幅依次爲1.35%、2.90%、1.63%、2.17%、2.78%。

中泰銀行業首席戴志峯分析今年上市行一季報時表示：“淨利潤方面，大行（除交行外）普遍負增，主要是撥備釋放貢獻減弱。”

在A股9家股份行中，2024一季度營收均在百億元以上。其中， 招商銀行 、 興業銀行 、中信銀行均超500億元，分別爲864.17億元、577.51億元和537.7億元。

從營收增速情況看，除興業銀行、中信銀行和浙商銀行外，其餘均同比有所下降。其中降幅最高的爲平安銀行，較上年同期下降14%，該行在一季報中對此解釋爲受持續讓利實體經濟、調整資產結構等因素影響導致下滑。

歸母淨利潤方面，2024年一季度，招商銀行位居股份行榜首，實現淨利380.77億元，其次是興業銀行、中信銀行、 浦發銀行 ，淨利均超150億元；浙商銀行、 華夏銀行 淨利均不及100億元，分別爲59.13億元、58.9億元。

另從增速情況看，招商銀行、興業銀行、民生銀行今年一季度淨利有所下滑，分別下降1.96%、3.1%、5.63%。其中，興業銀行在一季報中指出，淨利潤下降主要是公司增強風險抵禦能力，減值計提同比增加導致。

郵儲、平安不良率上升，

民生銀行撥備覆蓋率不足150%

資產規模方面，今年一季度，上述上市行總資產均較上年末有所提升，不過，規模增長幅度較爲緩慢。其中，工行總資產規模保持領先，達47.6萬億元；股份行中，招行位居首位，達11.52萬億元。

注：新浪金融研究院根據銀行一季報整理

資產質量方面，上述上市行中的多數銀行一季度不良貸款率較上年末下降或持平，今年一季度，農行、中行、建行、交行、招行、浦發銀行、民生銀行、華夏銀行不良率均較上年末有所下降；工行、中信銀行、 光大銀行 、興業銀行、浙商銀行不良率均與上年末持平。

郵儲銀行、平安銀行不良率較上年末上升，均上升了0.01個百分點。不過，郵儲銀行不良率在上述上市行中最低，爲0.84%；不良率最高的爲華夏銀行，達1.66%。

另外，今年一季度，有多家上市行撥備覆蓋率較上年末有所下降，國有大行包括郵儲銀行、農行、建行，股份行包括招行、平安銀行、浙商銀行、浦發銀行、民生銀行。其中，下降幅度最高的爲郵儲銀行，較上年末下降超20個百分點。

此外，整體來看，招商銀行一季度撥備覆蓋率最高，超過400%；其次是郵儲銀行、 農業銀行 ，撥備覆蓋率均超過300%；僅民生銀行的撥備覆蓋率低於150%，爲149.36%。

上市行一季度淨息差普遍收窄，

平安銀行同比下降超60BP

從上述上市行披露的一季報來看，息差收窄仍在延續。國有大行方面，工行年化淨利息收益率（NIM）1.48%，去年同期則爲1.77%，同比下降29個基點；建行、中行、農行淨息差分別爲1.57%、1.44%、1.44%，同比均下降26個基點；郵儲銀行、交行淨息差分別爲1.92%、1.27%，分別下降17個基點、6個基點。

其中，建行在一季報中指出，利息淨收入1497.31億元，較上年同期下降2.19%，淨利息收益率爲1.57%，主要受到LPR（貸款市場報價利率）下調以及市場利率低位運行的影響。

交行在一季報中解釋，淨利息收益率下降，主要是資產端，受存量貸款重定價、房貸利率調整、5年期以上LPR再次下調等因素影響，生息資產收益率同比下降較多。同時負債端，人民幣存款延續“定期化”趨勢，疊加外幣存款成本上升影響，負債結構剛性加強，計息負債成本率同比有所上升。

另外，股份行一季度淨息差亦普遍收窄。比如，招行指出，2024年1-3月，本集團淨利差1.90%，淨利息收益率2.02%，同比分別下降28個基點和27個基點，環比分別下降3個基點和2個基點。受貸款市場報價利率（LPR）下調及存量房貸利率下調影響，疊加有效信貸需求不足，新發生業務收益率同比下行，導致生息資產收益率有所下降，是拉低淨利息收益率的主要因素。與此同時，本集團持續優化生息資產與計息負債結構，一定程度上抵消了部分利差縮窄帶來的影響。

平安銀行在一季報中表示，2024年一季度，本集團淨息差2.01%，較去年同期下降62個基點，本行持續讓利實體經濟，調整資產結構，同時受貸款重定價效應及市場利率變化的影響，淨息差下降。

中信銀行在一季報中表示，該行淨息差持續收窄，一季度淨息差1.7%，同比下降17個BPs；民生銀行一季度淨息差（年化）1.38%，去年同期爲1.49%；興業銀行淨息差1.87%，環比下降2BP，同比下降10BP。

中金公司 此前分析指出，考慮到貸款重定價仍在發生、新發放貸款和新投放債券利率下行、存款定期化現象仍然存在，預計2024年第一季度上市銀行淨息差環比收窄6bp，對應息差同比降幅在25bp，拖累淨利息收入同比-5%。