深夜風暴！歐元突然狂瀉，油價重挫8%！歐美股市全線大跌，發生了什麼？萬億巨頭狙擊，歐洲迎重大變局

歐元突然崩了，美元突然瘋了！

7月5日晚上，匯市成了絕對的主角。歐元兌美元EUR/USD跌至近20年低點，美元指數日內漲幅一度達到1.1%，亦創20年新高，最高一度近106.6。在匯市巨震的影響之下，歐美股市更是全線殺跌。

大宗商品市場亦是全線大跌。截至北京時間23點左右，WTI原油日內重挫8%，現報101.65美元/桶，布倫特原油日內重挫7%，現報105.75美元/桶。現貨白銀跌幅擴大至4%，現報19.18美元/盎司。現貨黃金跌超2.2%，現報1768.28美元/盎司。

那麼，這背後究竟發生了什麼？首先，歐洲的經濟出了問題，7月的 Sentix經濟指數顯示，歐元區19個國家的投資者士氣已跌至2020年5月以來的最低水平，預示着“不可避免”的衰退；其次，週二，芬蘭和瑞典與北約正式簽署加入協議，向成爲北約正式成員邁進了重要一步。而這也意味着歐洲即將迎來重大變局和變數。

值得一提的是，萬億資管巨頭橋水基金早先已經宣佈正在做空歐洲。根據SEI Novus數據，橋水基金合夥人在6月的最後一週持有最多的新空頭頭寸，佔整個歐洲空頭頭寸的比例最大。

匯市瘋狂

2022年7月5日，對於外匯市場來說，絕對是一個可以寫入歷史的日子。在A股市場收盤後不久，歐元突然崩了。歐元兌美元EUR/USD跌至近20年低點。

受此影響，美元指數一頓狂拉。美元指數日內漲幅一度達到1.1%，亦創20年新高，最高一度達106.33，後續可能還有新高。

與此同時，歐洲股市全線大跌。

美股盤前期指的表現亦非常疲軟。

此次市場巨震的根源在於歐洲。

首先，在法國服務業PMI週二下修後，貨幣市場將對歐洲央行今年加息幅度的押注削減至不到140個基點，低於三週前的190個基點，從而使得與美聯儲之間的利率差距擴大。三位歐洲的交易員稱，流動性差和歐元兌瑞郎賣盤加劇了歐元兌美元週二的跌勢。

其次，週一公佈的7月Sentix經濟指數顯示，歐元區19個國家的投資者士氣已跌至2020年5月以來的最低水平，預示着“不可避免”的衰退。

第三，芬蘭和瑞典週二與北約正式簽署加入協議，向成爲北約正式成員邁出關鍵一步。這不僅標誌着他們的安全政策發生了重大轉變，而且標誌着歐洲的整體防禦架構發生了重大轉變。歐洲即將迎來得大變局和變數。

萬億巨頭狙擊

對於歐洲的情況，可能萬億資管巨頭——橋水基金的達利歐看得比較清楚。

6月22日，根據歐洲空頭信息跟蹤網站Breakout POINT提供的數據顯示，全球最大對沖基金橋水基金對歐洲公司做空進一步加碼。Breakout POINT 6月22日夜間提供的數據顯示，橋水基金最新的淨空頭規模達105億美元，較此前披露的57億美元，幾乎翻了一倍。

根據SEI Novus數據，橋水基金合夥人在6月的最後一週持有最多的新空頭頭寸，佔整個歐洲空頭頭寸的比例最大。

根據歐洲空頭信息跟蹤網站Breakout POINT提供的數據顯示，橋水披露了對28家公司的空頭頭寸，其中對阿斯麥、道達爾能源、賽諾菲和思愛普的做空規模都在5億美元以上。除此之外，還有法國巴黎銀行、施耐德電氣、拜耳等各行業巨頭。

週一歐洲天然氣價格繼續上漲，攀升至3月初以來的最高水平，因爲挪威計劃中的罷工加劇了市場對俄羅斯減產的擔憂。作爲歐洲天然氣交易基準的荷蘭TTF樞紐的近月天然氣價格最後一次上漲7.8%，達到每兆瓦時175.5歐元（180.8美元）。所有這些因素匯聚在一起，對歐元造成了沉重打擊。自今年年初以來，歐元區貨幣兌美元貶值超過 9%。

影響究竟有多大？

美元大漲，往往會讓人想起2020年3月份的市場。那一次，全球除了美元之外，所有品種都在慘烈殺跌，但那一次美元指數只達到了103.82的水平。而這一次，美元指數飆到了106以上的水平。這往往意味着兩個方面：一是避險需求開始大增；二是離岸美元的流動性開始出現問題，這一點可以從美元拆借利率看得出來。