《財富》2022年中國最具影響力的30位投資人：沈南鵬、張磊、徐新等上榜

來源：財富中文網

2022年，國內新冠肺炎疫情不斷反覆、國際地緣政治衝突，這些都顛覆了我們以往對世界的認知，在這樣一個充滿不確定性的環境之下，創業者和投資人們也迎來巨大的挑戰。同時，雙碳、ESG、Web3這些新的機會又擺在創業者和投資家們眼前，優質資產的價格或許現在也正處於低點。

今年《財富》（中文版）與清科研究中心繼續合作進行“中國最具影響力的30位投資人”評選，根據候選人機構類別、管理資金、投資人所投資的企業數量、規模、企業退出回報、被投企業市值，結合投資人市場影響力等綜合評選標準，最終評選出2021年以來，中國VC/PE市場最具影響力的30位投資人。

——本刊編輯部

以下爲30位上榜人物及簡介

沈南鵬

紅杉全球執行合夥人、紅杉中國創始及執行合夥人

作爲“創業者背後的創業者”，紅杉中國一直致力於發掘和培育產業界的參天大樹。

當每一輪經濟和技術週期呈現巨大的波動，新一輪即將開始時，早期且有韌性的創業企業蓬勃興起。與之相應，紅杉中國近年來先是成立了種子基金，繼而在多個城市設立孵化器，並於今年推出創業加速器YUE，以期更好地支持陪伴創業者。

沈南鵬認爲科技主導的創業時代已經到來，創業者越來越呈現出科技驅動、綠色驅動和責任驅動的特點，而創投機構也要更有耐心、恆心和信心，與創業者長期共同成長。他表示，紅杉中國堅持“投早投小投科技”，而且秉承“半公益”的態度去支持天使輪、種子輪企業的發展，用“更早、更實、更創新”的行動助力早期公司的成長。

劉芹

五源資本創始合夥人

五源資本是一家由家族辦公室發展而來的獨立基金管理機構，過往代表項目包括小米、小鵬汽車、微醫、小馬智行、地平線等。

縱觀過往，五源資本的投資領域從最早的偏消費互聯網，逐步擴展到硬科技領域。尤其自2021年以來，團隊的投資還從信息科技、計算機相關的硬科技擴展到了生命科學等諸多領域。

劉芹認爲α是真正的投資超額收益，團隊亦是升級的α打法，在多產業和多階段尋找α回報的可能。他表示，儘管市場正在進入高度波動狀態，五源資本仍將從非常長期、基本面的視角，圍繞高標準進行篩選篩選，聚焦優秀的企業家並陪伴他們長期成長。

2021年以來，五源資本收穫了快手、商湯等IPO。

張磊

高瓴資本創始人、董事長

高瓴資本的定位是長期結構性價值投資的投資公司，其投資覆蓋TMT、生命健康、消費零售和企業服務等領域，並且橫跨最早期的種子投資、風險投資、私募股權投資、上市公司投資，以及併購投資等股權投資的全部階段。

張磊的信念和信仰則是做企業的超長期合夥人。在他看來，對於一位投資人而言，理解潛藏在巨大勢能中的關鍵行業和企業，是非常重要的能力。

徐新

今日資本創始人

今日資本是一家專注於中國市場的國際性投資基金，其DNA是專注、自律、親身實踐、長期持有，團隊堅信品牌的力量和複合增長的力量。

今日資本掌舵人徐新憑藉娃哈哈、京東、美團贏得行業聲望，卻從未將自己困在功勞薄上。從美團、蔚來到叮咚買菜、BOSS直聘，都能夠看到這位風投女王的身影。

徐新認爲優秀的創始人應當具備殺手般的直覺、超強的學習力和卓越的領導力。她希望未來可以持續重倉年輕人，投資出更多商業嗅覺靈敏且有社會責任感的創業者。

李朝暉

騰訊投資管理合夥人

作爲一家戰略投資者，騰訊投資蹚出了企業風投的中國式道路，證明CVC可以與財務型VC共同支持優秀創業企業成長，參與和推動科技創新產業健康發展。

中國CVC機構通過少數股權的投資以及產業鏈的建設，打造了一個完全不同的生態環境。李朝暉認爲，CVC機構不斷挖掘更多資源支持被投企業，支持整個賽道上的產業創新，能夠有力推動產業生態往良性的方向發展。

黃慶

華登國際董事總經理

華登國際自20世紀90年代來到中國投資，是中國創投行業的先行者和探路者。其投資歷史基本覆蓋了中國半導體的發展史，在CPU、存儲、製造、設備、通訊、傳感器等領域投出諸多優秀企業。

華登國際曾經支持中芯國際、華潤微電子、中微公司等企業一路從初創發展爲行業巨頭。黃慶認爲做投資是在投資歷史，需要方向的確定性、團隊的堅持，以及足夠的定力和凝聚力。他的團隊相信全球半導體在未來十年仍然是高速發展階段，也將堅定地在中國進行投資。

鄺子平

啓明創投創始主管合夥人

2022年，鄺子平帶領啓明創投實現新一期基金募資32億美元。其中第八期美元基金已經完成超額募資，總額25億美元，是新冠肺炎疫情發生後，啓明創投在30個月時間裏連續完成的第二次美元基金募資，亦是年內國內創業投資領域中最大的美元募資之一。

鄺子平認爲，過去近20年投資創新的環境已經發生巨大變化，投資中國創新，需要深刻理解八個新底層邏輯，包括中國新經濟正在走出與美國不同的創新路徑；能夠在開放的創新環境中競爭的中國企業，具備更長期的投資價值；人口結構變化中，“科技原住民”比重越來越大，帶來持續的創新紅利；新一代的創業者羣體具備更強的技術創新能力；市場環境變化及全球供應鏈重組，中國創業者擁抱新全球化；用戶流量型平臺企業短期內難以再現；共同富裕時代，企業家在市場配置領域繼續承擔創富的使命；ESG已經是全球創業、創新者的通用語言。

林欣禾

DCM中國聯合創始人、董事合夥人

DCM是一家幫助有雄心壯志的企業家創建偉大高科技企業的風險投資公司，其早期的在華投資包括前程無憂、中芯國際和中星微電子等，設立DCM中國成立後投出了唯品會、58同城、途牛、快手、貨車幫等明星項目。

林欣禾是VC行業的業績擔當。他在2006年創辦DCM中國，投出快手、58、唯品會三個單筆回報超10億美元的項目。快手上市成爲DCM歷史上最大的IPO項目，爲基金帶來超過100億美元的賬面回報。

在林欣禾看來，投資機構只有堅持獨立判斷和獨立思考的能力，纔可以找到不跟風的優質創業者。在投後方面，DCM也希望將堅持獨立判斷的文化帶給創業者，輔助他們走得更遠、更好。

宋向前

加華資本創始合夥人、董事長

加華資本專注於中國市場中的大消費與現代服務產業投資，是東鵬飲料、文和友、老鄉雞、巴比食品、居然之家、小罐茶、來伊份、愛慕內衣等消費品牌背後的投資人。

宋向前認爲估值不等於市值，市值也不等於價值，重要的是做出企業的長期價值。他強調做企業的事業合夥人、冠軍的超級陪練，以對產業的深度理解去賦能、去幫助企業從優秀的公司走向卓越的公司，從卓越的公司成長爲行業的龍頭。

李亞軍

臨芯投資董事長

臨芯投資於2015年在上海臨港註冊成立，是國內最早一批開展集成電路領域海外併購的投資機構。其投資團隊先後發起並主導了瀾起科技、豪威科技等國內著名的併購項目。

臨芯投資重點投資的瀾起科技、中微公司於2019年7月成爲首批科創板上市集成電路企業，其他已經上市的項目還包括拓荊科技、思瑞浦、芯原股份、新潔能、芯朋微、帝科股份等。

李亞軍本人有產業企業和國資機構的從業經驗，對集成電路行業有深刻理解，並秉持用產業思維做投資的理念。他相信投資是推動科技創新的核心力量，並強調“硬科技”的科創板爲國內集成電路企業提供了資本平臺，助力國產替代加速。

魏臻

華平投資中國區總裁、董事總經理

華平投資對自身的定位是持續捕捉增長機會，做“企業家成長夥伴”。自1994年進入中國以來，華平中國長期致力於支持和培養各行業龍頭企業，是中國PE行業的常青樹。作爲華平中國第三代領導人，魏臻帶領着一支經驗豐富的投資團隊，合夥人平均司齡超過12年，投資範圍涵蓋了消費、醫療、科技、先進製造、金融服務、新基建等六大高增長領域。同時，華平中國建立了一支強大的賦能團隊，爲被投企業提供全方位的服務。面對未來中國PE行業“強者恆強”的競爭格局，他將帶領團隊不斷鞏固和強化自身的行業領導地位。

魏臻認爲，今後10年將真正定義中國的PE行業。在這10年中，中國有機會成爲全球最大的經濟體，其中一個必要條件就是要建設一個全球領先的本土資本市場。作爲開創全球和中國的PE行業，深耕中國30年，千億級規模的頭部投資平臺，華平投資肩負引領行業未來變革的歷史使命，將抓住新時期的紅利和機遇，多維度、全方位地擁抱中國未來發展戰略。

黎瑞剛

CMC資本創始合夥人

過去數年中，CMC資本完成從文化產業投資機構到涵蓋文娛、科技、消費三大領域多元化投資機構的進化。

隨着團隊不斷積累對底層技術的認知和價值判斷，CMC資本的投資領域還在逐漸從互聯網、消費、文化內容等領域，快速向科技產業延伸。在黎瑞剛看來，中國經濟結構性變化的三大驅動力是政府、科技和人羣。機會往往存在於結構性變化之中，這將催生一批偉大企業、偉大的企業家、一些偉大投資機構和品牌。

元野

策源創投主管合夥人

策源創投長期專注於早期投資，曾經投出豆瓣、美團點評、迅雷、奇虎360、美圖秀秀、MetaApp、艾利特機器人等經典案例。作爲BOSS直聘最早的投資方，策源創投由此收穫了數百倍的投資回報。元野認爲，創投行業已經進入過度競爭時代，必須能夠更早地投進一個好項目，重度投入，纔可以有一席之地。策源文化中的進攻意識、信念感和競爭力是團隊給早期創業者快速且確定反饋的保障。

李驍軍

IDG資本合夥人

IDG資本是首家進入中國的全球VC機構，通過風險投資、私募股權、產業發展等方式扶持處於不同成長週期的優秀企業實現長足發展。

李驍軍的過往代表投資案例包括小米、拼多多、猿題庫、天盟數碼、銳迪科微電子、晶晨半導體等。他認爲當前是一個充滿機遇的時代，也是快速創新的時代。作爲投資者，需要持續對新事物保持敏感，挖掘更精準的洞察、理解技術和市場變化所帶來的機遇，更深刻和清晰地認識自己所關注的產品和服務是否是有區分度的創新。

張震

高榕資本創始合夥人

張震在2014年作爲創業者成立高榕資本，團隊在不到五年的時間裏就收穫拼多多、虎牙直播、華米、蘑菇街、美團點評、平安好醫生等明星項目。

高榕資本成立時，中國互聯網正從“上半場”走向互聯網與實體經濟融合的“下半場”。其團隊相信，互聯網和科技將成爲提升社會生產力的重大推力，帶來產業效率的提升和生活方式的革新。

張震回顧創業的決定時說，當天時、地利、人和同時具備，再不出擊就會錯失良機。這樣的時機到來時，敏感的創業者都會做出判斷，出來做基金也是一種創業。

單俊葆

中金資本總裁

中金資本作爲中金公司私募投資基金業務平臺，統一管理中金公司的境內外私募股權投資基金業務，管理的基金類型涵蓋人民幣企業股權投資基金、母基金、地產基金、基建基金、美元企業股權投資基金等。

單俊葆兼具私募股權投資和投資銀行的工作經歷，在醫療健康、人工智能、新零售、新能源、新材料、先進製造等領域主導了一系列知名項目投資。近年來，他帶領的中金資本收穫了中微公司、心通醫療、商湯、寒武紀等IPO。

單俊葆認爲當前股權投資行業正處於一個市場週期的低點，同期又恰好是新技術變革的起點，因此行業需要有信心、有耐心。

張向陽

海通開元董事長

海通開元是海通證券全資設立的私募投資基金子公司，海通開元及旗下基金通過高質量項目選擇、高附加值跟蹤管理、多渠道退出機制實現投資收益最大化。

海通開元的代表項目包括瑞斯康達、愷英網絡、國泰君安、中環環保、泰康人壽等項目，自2021年以來收穫了天嶽先進、凱立新材、盛美上海、東芯股份、聯翔股份、商湯科技等IPO。

作爲海通開元的掌舵人，張向陽見證了中國證券和投資市場的發展。在他看來，投資人最核心的品質和能力是專注、專業，做自己喜歡和有能力做的事情。

許達來

順爲資本創始合夥人、首席執行官

作爲一家以投資早期至成長期創新企業爲重點的風險投資基金，順爲資本專注中國本土、印度和東南亞市場的投資。

許達來是順爲資本的聯合創始人及首席執行官，帶領公司團隊重點關注國內移動互聯網、智能硬件、互聯網+、深科技、農村互聯網等領域，以及印度和東南亞市場的投資。

許達來表示，順爲希望與那些滿懷夢想的創業者攜手同行，通過施以資金、資源與經驗的援手，爲推動產業升級、發展生產力貢獻微薄之力，使我們的生活更加美好。

嚴力

鐘鼎資本創始合夥人、首席執行官

作爲一家專注“以供應鏈爲核心能力提升產業效率”的生態型基金，鐘鼎資本聚焦在供應鏈平臺、物流、零售&品牌、企業服務與科技等領域的投資。

鐘鼎的代表項目包括滿幫、貨拉拉、京東物流、縱騰、G7、天眼查、小鵬汽車、興盛優選、晨光、怡合達、嘉立創、震坤行等。過去10餘年中，鐘鼎資本的投資策略和組織體系不斷進化。嚴力認爲傳承是必須要做的事情，把一起做事情的年輕人都定義成“我們”。

李家慶

君聯資本總裁

君聯資本是聯想控股旗下專注於早期風險投資及成長期私募股權投資的基金管理公司，團隊遵循國際通行標準，創造基金運營及管理的最佳實踐，已經具備完整的基金運營及管理經驗，在投資全鏈條構建生態化合作網絡。

2022年8月，君聯資本迎來歷史上第100個IPO，這支經驗豐富、配合默契、相互信任、包括70/80/90在內的具有持續戰鬥力的團隊正在不斷證明自己。

李家慶認爲中國股權投資行業正處在關鍵節點，投資機構需要學會適應，從內到外都要做出針對性的調整來適應新環境。除了持續穩定的投資回報，投資機構還應該思考如何爲社會提供正向的資本放大效應和外部效應。

倪澤望

深圳市創新投資集團董事長

深創投的IPO數量在2021年突破200家，這是中國本土創投單一機構投資企業上市數首次達到200家。

深創投堅信硬科技是重要的投資賽道，並堅持圍繞科技創新的主旋律進行佈局。倪澤望表示，面對新的內外環境，要牢牢把握投資國家所需的大方向，持續聚焦硬科技投資，不斷升級自身的投資打法。他認爲創投機構的投後服務也要進入3.0時代，通過加強投後人才隊伍建設、加強組織平臺的建設、加強賦能的內容建設來提升團隊的專業服務能力。

曾玉

和玉資本創始人、管理合夥人

和玉資本專注於醫療健康、前沿科技、互聯網及消費等領域的早期和成長期投資，其團隊善於在長坡厚雪的賽道找到一流選手，過往項目包括醫渡科技、華大基因、美團點評、蔚來汽車、BOSS直聘等。

曾玉關注產品本身的創新，而不僅是商業模式層面的好壞。她認爲，只有基於科學技術的原始創新，纔是真正能夠經得起週期考驗的創新，纔會擁有長久的生命力。不僅如此，她帶領的和玉資本還具有一支專業的國際團隊幫助中國公司出海，給予切實的投後賦能。

在她看來，長期投資就是對行業持續有熱情的學習與認知。越是市場下行，越是投資人逆向思考以及做出正確投資的窗口期。

劉樂飛

CPE源峯董事長兼首席執行官

CPE源峯是一傢俱有國際視野和豐富中國經驗的資產管理機構，主要投資醫療與健康、消費與互聯網、科技與工業、基礎設施與企業服務等四大重點領域。

CPE源峯的過往項目包括餓了麼、貝殼、58同城、字節跳動、BYD、理想、雲智慧、地平線等。CPE源峯的長期投資策略不僅爲投資者創造了卓越的回報，還推動了被投企業所處行業及社會的整體發展。在其團隊看來，企業盈利增速仍然處於恢復過程中，企業的盈利能力和成長性仍將是下一階段市場的核心邏輯。

符績勳

GGV紀源資本全球管理合夥人

GGV紀源資本對全球市場長期專注，並深入本地化耕耘。身爲GGV紀源資本全球管理合夥人，符績勳投資過十餘家獨角獸企業，包括百度、BOSS直聘、滴滴出行、Grab、哈囉出行、滿幫集團、美菜等。

符績勳認爲，全球投資市場進入了一個新週期，投資邏輯和估值體系將隨之發生本質重估，市場將承壓面臨估值體系下移的態勢。每個人對世界的理解不一樣，應該去堅持自己想做的。儘管每個人堅持的方式不一樣，但這份堅持本身，將帶來更強的回報跟滿足感。

近年來，GGV紀源資本收穫了Boss直聘、滿幫、Accolade、HashiCorp、Grab、小牛電動、DraftKings等IPO。

吳亦兵

淡馬錫投資全球企業發展聯席總裁、中國區主席

淡馬錫在中國持續投資於新經濟領域，並專注於新的消費模式、可持續發展和創新技術。中國是淡馬錫在新加坡本土之外最大的投資目的地。

淡馬錫的在華投資組合已經超過4,000億元，佔全球總投資額的兩成，其投資的快手、瑞爾集團、商湯等完成IPO。淡馬錫重視長期趨勢，繼續看好中國經濟，未來會持續投資中國。吳亦兵表示，其團隊專注穩健的投資節奏，對於基本面好的企業，不管處於什麼樣的週期，淡馬錫都會把握投資機遇。

劉晝

達晨財智創始合夥人、董事長

在百年未有之大變局和世紀疫情同步交織、相互震盪的大時代背景下，中國創投行業正站在新一輪發展週期的起點。作爲中國本土創投拓荒者之一，達晨創投團隊認爲中國本土頭部人民幣基金正在迎來最佳窗口期。

劉晝認爲，創投人應該既要埋頭幹事，還要抬頭看路，看好路在宏觀經濟和資本市場發生的深刻變化。創投行業是直接融資過程當中的重要一環，創投在全行業中的地位也在提升。

近年來，達晨收穫了智明達、蘭衛醫學、中望軟件、可孚醫療、華康醫療、萬物新生、叮咚買菜、金百澤等IPO。

應文祿

毅達資本董事長

毅達資本由江蘇高科技投資集團內部混合所有制改革組建而來，投資領域橫跨清潔技術、健康產業、新材料、先進製造、消費服務、文化產業和TMT行業。

隨着新一輪科技革命和產業變革的加速推進，全球創新版圖加速重構，中國從創新跟隨者走向科技自立自強的開拓者。在應文祿看來，中國的新能源、新材料、生命科學、半導體、消費電子、軍工等領域正在迎來最好的投資期。應文祿認爲創業投資一定是一場長跑，硬科技投資更是如此。當前環境下，投資機構應該撥開迷霧看清趨勢，把握科技投資的核心要義並在混沌中佈局。

虞鋒

雲鋒基金聯合創始人、主席

雲鋒基金是一家由成功創業者、企業家和行業領袖共同發起的投資機構，團隊關注硬科技、企業服務、綠色能源、現代農業、生物科技、消費等領域的投資，代表項目包括阿里健康、瀾起科技、藥明康德、愛康國賓、美年大健康、寧德時代、頤海國際等。

這家投資機構將投資與管理緊密結合，致力於成就面向未來的優秀企業，並陪伴企業共同創造長期價值。虞鋒從教師、企業家轉型爲投資人，他認爲優秀的創業者和投資人有相近的特質。首先，有學習能力，一種自發、不可遏制地自我驅動式學習，一種永遠想學習新東西的動力。其次，有承受挫折的能力，就是堅持不懈永不放棄。再次，有不斷自我迭代的能力，這樣纔會有持續的成長力。

鄧鋒

北極光創投創始管理合夥人