記者/孫銘蔚

全球最大對沖基金橋水基金的最新持倉曝光。

當地時間11月10日，橋水基金向美國證券交易委員會（SEC）提交了13F文件。文件顯示，截至9月30日，橋水基金整體持倉規模爲197.55億美元，較上季度的235.98億美元顯著下滑，縮水規模高達19.46%。

根據13F數據平臺Whalewisdom統計，在橋水基金三季度持倉中，總共增持300個標的、減持498個標的、新進61個標的、清倉180個標的。

橋水基金三季度前十大持倉的集中度從上季度的29.41%升高至32.02%，其中寶潔雖被減持，但仍是橋水基金的第一大重倉股，持倉市值達到8.35億美元，佔投資組合的4.11%。

強生是其第二大重倉股，橋水基金持有471.25萬股，較上一季度增持37.99萬股，持倉市值約爲7.70億美元，佔投資組合比例爲3.90%。

此外，橋水基金在三季度還大幅增持百事和可口可樂，分別增持21.25萬股和64.65萬股，二者持倉市值分別爲6.57億美元、6.42億美元，目前位居重倉股的第三位和第四位。

不難看出，橋水基金在第三季度加大了對消費品的持倉比例，佔持倉總規模的39.57%（含必需消費品和可選擇消費品），公用事業和能源類股票的持倉比例也有所上升，其他行業的佔比都有所減少。

買入方面，橋水基金第三季度買入規模最大的五個標的分別爲Visa、億滋國際、強生、百事和標普500ETF-iShares（IVV）。美敦力、摩根大通、伯克希爾哈撒韋-B、美國電話電報、SPDR標普500指數ETF（SPY）則分列橋水前五大減持標的。

中概股方面，拼多多在三季度獲得橋水基金增持，持股數量環比增幅爲5%，截至三季度末，持股市值達3.17億美元，成爲橋水基金美股重倉股的第12大重倉股。

受到橋水基金青睞的還有造車新勢力蔚來。三季度，蔚來股價震盪下行，累計下跌27.86%。但橋水基金仍在不斷買入，截至三季度末，對其持股數量環比增長6%，位居其投資組合的第45位。

據投資雜誌《養老金與投資》（Pension & Investments）網站公佈的“2022年全球前十大對沖基金名單”中，橋水基金蟬聯冠軍。截至2022年6月30日，橋水基金以1264億美元的資產管理規模位居首位，資產規模較2021年增長近20%。

根據SEC規定，管理資產規模超過1億美元的基金經理，必須在每個季度結束後的45天內，公佈一份名爲“13F表格”的文件，以披露股票、債券方面的持倉。