重慶智翔金泰生物製藥股份有限公司（以下簡稱“智翔金泰”、“發行人”或“公司”）首次公開發行人民幣普通股（A股）（以下簡稱“本次發行”）的申請已經上海證券交易所科創板股票上市委員會審議通過，並已經中國證券監督管理委員會（以下簡稱“中國證監會”）同意註冊（證監許可〔2023〕725號）。

海通證券股份有限公司（以下簡稱“海通證券”或“保薦人（主承銷商）”）擔任本次發行的保薦人（主承銷商）。

經發行人和保薦人（主承銷商）協商確定本次發行股份數量爲9,168.0000萬股，全部爲公開發行新股。本次網上發行與網下發行將於2023年6月9日（T日）分別通過上海證券交易所（以下簡稱“上交所”）交易系統和上交所互聯網交易平臺（IPO網下詢價申購）（以下簡稱“互聯網交易平臺”）實施。

發行人和保薦人（主承銷商）特別提請投資者關注以下內容：

1、本次發行採用向參與戰略配售的投資者定向配售（以下簡稱“戰略配售”）、網下向符合條件的網下投資者詢價配售（以下簡稱“網下發行”）與網上向持有上海市場非限售A股股份和非限售存託憑證市值的社會公衆投資者定價發行（以下簡稱“網上發行”）相結合的方式進行。

本次發行的戰略配售、初步詢價及網下發行由保薦人（主承銷商）負責組織實施。戰略配售在海通證券處進行；初步詢價及網下發行通過上交所互聯網交易平臺（https://iitp.uap.sse.com.cn/otcipo/）實施；網上發行通過上交所交易系統實施。

本次發行中，參與戰略配售的投資者的選擇在考慮投資者資質以及市場情況後綜合確定爲保薦人相關子公司跟投（跟投機構爲海通創新證券投資有限公司）。

2、發行人和保薦人（主承銷商）通過向符合條件的網下投資者初步詢價確定發行價格，網下不再進行累計投標。

3、初步詢價結束後，發行人和保薦人（主承銷商）根據《重慶智翔金泰生物製藥股份有限公司首次公開發行股票並在科創板上市發行安排及初步詢價公告》（以下簡稱“《發行安排及初步詢價公告》”）中約定的剔除規則，協商一致，將擬申購價格高於54.01元/股（不含54.01元/股）的配售對象全部剔除；擬申購價格爲54.01元/股的配售對象中，申購數量低於2,040萬股的配售對象全部剔除。以上共計剔除112個配售對象，對應剔除的擬申購總量爲126,270萬股，佔本次初步詢價剔除無效報價後申報總量12,454,600萬股的1.0138%。剔除部分不得參與網下及網上申購。

4、發行人和保薦人（主承銷商）根據初步詢價結果，綜合評估公司合理投資價值、同行業上市公司估值水平、所屬行業二級市場估值水平等方面，充分考慮網下投資者有效申購倍數、市場情況、募集資金需求及承銷風險等因素，協商確定本次發行價格爲37.88元/股，網下發行不再進行累計投標詢價。

投資者請按此價格在2023年6月9日（T日）進行網上和網下申購，申購時無需繳付申購資金。其中，網下申購時間爲9:30-15:00，網上申購時間爲9:30-11:30，13:00-15:00。

5、根據《證券發行與承銷管理辦法》規定，發行人尚未盈利的，可以不披露發行市盈率及與同行業市盈率比較的相關信息，應當披露市銷率、市淨率等反映發行人所在行業特點的估值指標。因此，本次發行選擇可以反映發行人行業特點的市研率（市值/研發費用）作爲估值指標。

此發行價格對應的市研率爲：

（1）22.92倍（每股研發費用按照2022年度經會計師事務所依據中國會計準則審計的研發費用除以本次發行前總股本計算）；

（2）30.56倍（每股研發費用按照2022年度經會計師事務所依據中國會計準則審計的研發費用除以本次發行後總股本計算）。

6、本次發行價格爲37.88元/股，請投資者根據以下情況判斷本次發行定價的合理性。

（1）本次發行價格37.88元/股，低於網下投資者剔除最高報價部分後剩餘報價的中位數和加權平均數，以及通過公開募集方式設立的證券投資基金（以下簡稱“公募基金”）、全國社會保障基金（以下簡稱“社保基金”）、基本養老保險基金（以下簡稱“養老金”）、企業年金基金和職業年金基金（以下簡稱“年金基金”）、符合《保險資金運用管理暫行辦法》等相關規定的保險資金（以下簡稱“保險資金”）和合格境外投資者資金剩餘報價的中位數和加權平均數（以下簡稱“四數”）的孰低值37.9658元/股。

提請投資者關注本次發行價格與網下投資者報價之間存在的差異，網下投資者報價情況詳見同日刊登在上交所網站（www.sse.com.cn）的《重慶智翔金泰生物製藥股份有限公司首次公開發行股票並在科創板上市發行公告》（以下簡稱“《發行公告》”）。

（2）根據國家統計局發佈的《國民經濟行業分類》（GB/T4754-2017），公司所屬行業爲醫藥製造業（行業代碼爲“C27”）。截止2023年6月6日（T-3日），中證指數有限公司發佈的醫藥製造業（行業代碼爲“C27”）最近一個月平均靜態市盈率爲25.29倍。

截止2023年6月6日（T-3日），主營業務與發行人相近的上市公司市研率水平具體情況如下：

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數據來源：Wind，數據截至2023年6月6日（T-3日）

注1：各項數據計算可能存在尾數差異，爲四捨五入造成；

注2：換算匯率爲2023年6月6日中國人民銀行公佈的港元兌人民幣匯率的中間價，1港元兌人民幣0.90681元。

本次發行價格37.88元/股對應的發行人2022年攤薄後市研率爲30.56倍，高於同行業可比公司市研率平均水平，存在未來發行人股價下跌給投資者帶來損失的風險。發行人和保薦人（主承銷商）提請投資者關注投資風險，審慎研判發行定價的合理性，理性做出投資。