9月10日，銀保監會發布《關於開展養老理財產品試點的通知》，結合國家養老金融領域改革試點區域，選擇“四地四家機構”開展養老理財產品試點。目前，工銀理財、建信理財、招銀理財和光大理財四家試點機構首批養老理財產品已成功於全國銀行業理財信息登記系統中完成產品申報。12月3日起，投資者可在中國理財網上查詢產品相關信息。

四家試點機構均採取“線上+線下”多渠道銷售，四個試點地區符合條件投資者可持當地個人身份證赴對應機構的銷售網點處，或通過網上銀行、手機銀行等途徑購買養老理財產品。

總體來說，首批養老理財產品具有穩健性、長期性、普惠性等特點。

——穩健性。養老理財產品設計以安全策略爲主，產品主要投向爲固定收益類資產，並引入了目標日期策略、平滑基金、風險準備金、減值準備等方式，進一步增強產品風險抵禦能力。同時，養老理財產品採用非母行第三方獨立託管、淨值化定期信息披露、全國銀行業理財信息登記系統統一信息登記等方式，更好地發揮多方機構的監督職能、充分透明披露產品風險和收益情況，爲投資者提供相對穩健的投資選擇。

——長期性。養老理財產品旨在引導投資者合理規劃養老理財投資，樹立長期投資、合理回報的投資理念。首批養老理財產品期限相對較長，封閉式產品期限爲5年。

——普惠性。首批養老理財產品起購金額低至1元，總費率收取遠遠低於其他理財產品。

目前，養老理財產品銷售對象爲持試點地區當地身份證的符合條件的個人投資者，且單一個人投資者購買的全部養老理財產品合計金額不超過300萬元人民幣。

銀行業理財登記託管中心作爲銀行業理財產品信息集中登記的重要金融基礎設施，將始終秉持“服務監管、服務市場、服務投資者”的職責使命，強化金融科技理念、發揮大數據庫作用，全力配合做好養老理財試點工作。

一是嚴格落實監管要求，全力推進養老理財信息登記。爲落實養老理財產品在全國銀行業理財信息登記系統進行登記的要求，理財登記中心制定《養老理財試點期間信息登記工作方案》，並向四家試點機構發佈《養老理財試點期間信息登記有關要求》，明確試點機構相關職責。

二是強化技術支持，全力協助養老理財試點工作。根據試點工作要求，在中央結算公司大力支持下，理財登記中心對相關係統進行改造升級。投資者可通過中國理財網，以“養老”字樣快速查詢到試點機構發行的養老理財產品，且此類產品的產品登記編碼及產品詳情頁面均會有“養老”標籤。理財登記中心基於全國銀行業理財信息登記系統，將充分利用中央數據交換平臺信息傳輸優勢，積極構建養老理財管理子系統，發揮統計效能，有效支持行業開展養老理財產品數據分析研究。與此同時，理財登記中心與試點機構建立養老理財專項聯絡機制，及時通報工作進展，多次召開研討會，並要求試點機構全面壓實機構在銷售人員管理、信息披露及投資者教育等方面責任，共同推進試點工作穩健開展。

三是打造理財行業信息平臺，提高市場約束。爲有效落實理財產品的信息披露監管要求，理財登記中心正在牽頭制定銀行理財信息披露統一標準，細化信息披露工作內容、提升規範化程度。同時，依託中國理財網搭建第三方信息披露平臺，支持和引導試點機構通過統一平臺開展信息披露，爲廣大投資者提供權威可靠的信息查詢渠道，切實保護投資者合法權益。

（中國理財網）