史上最慘莊家？買賣103億元狂炒一隻票，結果鉅虧逾5億元，還被證監會罰款300萬元

繼2019年底證監會對“牛散”朱康軍利用74個證券賬戶操縱“神開股份”（鉅虧4.34億元）罰款300萬後，偷雞不成蝕把米的劇情再度上演！

證監會網站12月4日更新的一則行政處罰決定書顯示，在2017年2月28日至2018年2月22日期間，當事人劉曉東實際控制涉案賬戶組採用連續交易、在自己實際控制的賬戶之間交易的手段操縱“德美化工”，期間累計買入股數達3.70億股，買賣金額達103.08億元，持有流通股的比例曾高達42.75%，交易合計虧損5.29億元。

證監會對劉曉東操縱“德美化工”股票的行爲進行了立案調查、審理，證監會決定：對劉曉東處以300萬元罰款。證監會網站同日更新的市場禁入決定書顯示，證監會決定對劉曉東採取終身證券市場禁入措施。

控制44個證券賬戶

2017年2月28日至2018年2月22日期間，劉曉東控制“胡某霞”等16個個人證券賬戶及“方正東亞信託有限責任公司-方正東亞·盈泰價值單一資金信託”等28個單一資金信託證券賬戶（以下統稱賬戶組）進行證券交易。

資金來源情況方面，劉曉東在盧某其、李某傑的協助下籌集資金26.5億元，其中個人證券賬戶資金5.5億元，集合信託賬戶資金21億元。在集合信託計劃賬戶中，每隻集合信託計劃均爲3億元，其中優先級委託人委託金額均爲2億元，次級A類委託人委託金額均爲5，000萬元，次級B類委託人委託金額均爲5，000萬元。

上述個人證券賬戶及資金集合信託計劃次級B類資金共9億元，由盧某其出面協調籌集，經“黃某煌”“方某程”銀行賬戶後劃轉至劉曉東實際控制的“陳某重”“廖某”“陳某華”等銀行賬戶，再由劉曉東安排譚某談經多道劃轉轉入各涉案個人及信託證券賬戶。

多種手段操縱“德美化工”

行政處罰決定書顯示，劉曉東通過多種手段操縱“德美化工”。在2017年2月28日至2018年2月22日期間，劉曉東實際控制涉案賬戶組採用連續交易、在自己實際控制的賬戶之間交易的手段操縱“德美化工”，累計買入370，166，755股，成交金額5，419，371，720元，累計賣出370，596，755股，成交金額4，888，327，717元。期初持有“德美化工”股票430，000股，期末不再持有“德美化工”，交易合計虧損5.29億元。

圖片來源：Wind

手段1：集中資金優勢、持股優勢連續買賣。

在2017年2月28日至2018年2月22日期間，劉曉東存在控制賬戶組集中資金優勢、持股優勢連續買賣“德美化工”的行爲。在242個交易日中，賬戶組持有“德美化工”流通股數量佔流通股本比例超過5%的有228個交易日，佔242個交易日的94.21%。其中，2017年8月17日持有流通股數量達到最高，爲1.35億股，佔流通股本比例達到42.75%，佔總股本比例達到32.1%。

手段2：在自己實際控制的賬戶之間進行證券交易。

在2017年2月28日至2018年2月22日期間，劉曉東共計有132個交易日在自己實際控制的賬戶之間交易“德美化工”，累計交易58，373，187股。當日賬戶組內買賣成交量佔市場成交量超過3%的有81個交易日，佔242個交易日的33.47%；超過10%的有45個交易日，佔242個交易日的18.60%；超過20%的有20個交易日，佔242個交易日的8.26%。其中，2017年6月29日賬戶組內買賣成交量佔市場成交量比值達到最高，爲35.72%。

劉曉東實際控制44個證券賬戶，在涉案期間內大量高頻次買賣“德美化工”，申買價格和申買數量異常性高，結合其連續交易行爲、在自己實際控制的賬戶之間進行交易行爲綜合判斷，劉曉東操縱“德美化工”的意圖明顯。

在劉曉東通過控制賬戶組交易“德美化工”期間，“德美化工”股價自2017年2月28日的10.84元（前一日收盤價）上漲至2018年1月31日的14.4元（當日收盤價），累計漲幅32.84%，期間，2017年8月25日股價最高漲至17.03元。同期中小板綜合指數累計上漲9.41%，“德美化工”股價漲幅偏離23.43個百分點。同期公司所屬特種化工行業（882409）上漲2.75%，“德美化工”股價漲幅偏離30.09個百分點。

證監會認爲，劉曉東的上述行爲，違反了2005年《證券法》第七十七條第一款第一項、第三項的規定，構成2005年《證券法》第二百零三條所述操縱證券市場的行爲。

證監會網站市場禁入決定書顯示，對劉曉東採取終身證券市場禁入措施。自證監會宣佈決定之日起，在禁入期間內，除不得繼續在原機構從事證券業務或者擔任原上市公司、非上市公衆公司董事、監事、高級管理人員職務外，也不得在其他任何機構中從事證券業務或者擔任其他上市公司、非上市公衆公司董事、監事、高級管理人員職務。