7月5日，華寶證券、開源證券均披露IPO招股書，預計分別發行不超過13.33億股、11.53億股，擬分別在上交所、深交所上市。

今年以來，中小券商上市“進度”加快。截至目前，東莞證券、信達證券已成功過會。證監會行政許可信息顯示，財信證券、華寶證券、開源證券狀態均爲已受理，渤海證券、首創證券當前狀態爲已預披露更新。

開源證券擬在深交所上市 

據開源證券IPO招股書披露，本次擬發行不超過11.53億股，佔發行後公司總股本的比例不超過20%；擬上市地點爲深交所，保薦機構爲民生證券。發行募集資金總額扣除發行費用後，全部用於補充公司資本金，增加公司營運資金，發展主營業務。

公開資料顯示，開源證券成立於1994年2月，註冊資本46.14億元。總部位於陝西省西安市，在北京、上海、深圳設立三大區域管理中心。下設90家分支機構，下轄長安期貨、開源思創、深圳開源、前海開源等6家控、參股子公司。目前已完成證券、基金、期貨、私募股權投資等多業態金融控股佈局。

開源證券是業內較早重點佈局新三板業務的券商之一，在人才隊伍、服務能力、執業質量和客戶儲備等方面形成了一定的優勢。招股書顯示，2018年和2019年，開源證券新三板掛牌項目行業排名第一。2020 年新三板持續督導數量行業排名第二，2021年新三板持續督導數量行業排名第一。

根據證券業協會統計數據，2021年度公司投資銀行業務收入排名第25位（其中承銷與保薦業務收入排名第29位，債券主承銷佣金收入排名第17位，財務顧問業務收入排名第7位），資產管理類收入排名31位。 

華寶證券擬登陸上交所

華寶證券招股書顯示，本次擬發行股數不超過13.33億股，發行比例不超過發行後總股本的25%，擬上市的證券交易所爲上交所，保薦機構爲中金公司。

在招股書中，華寶證券稱，將根據業務合作和融資規模的需要，可能在A股發行時實施戰略配售，將部分股票配售給符合法律法規要求並符合公司發展戰略要求的投資者，具體配售比例和對象，屆時將結合其與監管機構溝通的情況，根據法律法規要求及市場狀況確定。

2021年，華寶證券實現營業收入10.39億元，實現淨利潤1.60億元。另據證監會官網資料顯示，華寶證券2021年度的分類評級結果爲A類。

財富管理業務收入是華寶證券收入的重要組成部分，主要包括傳統證券經紀業務、信用業務等。2019年、2020年和2021年，公司財富管理業務收入分別爲28135.99萬元、44786.24萬元和62327.46萬元，佔同期公司營業收入比例分別爲40.96%、57.76%和59.99%。

多家中小券商積極推動上市計劃

今年以來，中小券商上市潮湧動，多家券商完成IPO輔導，陸續向證監會遞交申報材料。

截至目前，東莞證券、信達證券今年已成功過會。證監會行政許可信息顯示，財信證券、華寶證券、開源證券狀態均爲已受理。首創證券和渤海證券目前都處於“已預披露更新”狀態。

此外，東海證券、申港證券、華金證券、國開證券、華龍證券等券商的審覈狀態仍處於“輔導備案登記受理”階段。

對於近期中小券商“扎堆”申請上市的現象，業內人士表示，這反映出中小券商強烈的充實資本金願望，在市場集中度進一步提升的情況下，極力拓展融資渠道，加速提升競爭實力成爲當前多數券商的不二選擇。

光大證券非銀分析師王一峯認爲，監管對於證券行業資本金要求、業務功能管理及IPO審覈趨嚴，資本實力更強的上市公司將更加受益。資本市場的政策紅利一方面將催化板塊估值修復，另一方面在監管的引導下行業格局分化可能進一步加劇。