原標題：高息攬儲年中蹤影全無 銀行存款壓力“消失”了？

來源：上海證券報

銀行今年攬儲似乎有點“佛系”，臨近6月中旬考覈時點，往年高息攬儲的慣常操作未見跡象。端午節假期前夕，上海證券報記者在上海不同類型銀行網點走訪時發現，高息攬儲幾乎不見蹤影，也很少看到存款送禮等“招數”。

究其原因，去年以來監管部門多措並舉規範存款市場，銀行通過價格競爭攬儲，已然行不通。但這並不意味着銀行今年沒有存款壓力。從人民銀行最新社融數據來看，5月份人民幣存款餘額增速與上月末持平，比上年同期低1.5個百分點，部分上市銀行一季度存款增速較上年下降。記者獲悉，有銀行目前正通過抓項目貸款迴流存款的方式來吸收存款。

高息攬儲不見蹤影

6月末，一般是銀行年中存款考覈時點，但眼下已到6月中旬，卻未見銀行高息攬儲跡象。

位於上海市中心區域的一家城商行上海分行和某大行支行業務人員均表示，近期都沒有上調存款產品利率的計劃。相反，年初到現在存款利率都是在下行。

“年初我們銀行推出的3年期定期存款產品年化利率約在4.1%，現在只有3.85%。”一家股份行上海分行一名業務人員說。

記者查閱了十幾家銀行手機APP發現，大多數銀行3年期定期存款利率已不足4%，存款額度低於5萬元的客戶得到的年化利率更低。

以零售銀行龍頭——招商銀行來看，該行在售的3年期存款產品的年化利率爲3.59%，3年期20萬元起存的大額存單年利率也不過3.48%。

記者走訪的銀行網點業務人員稱，受監管政策影響，現在年中沒有衝存款的考覈要求。

在上海郊區某銀行網點，一些基層業務人員稱，雖然“拉存款”的難度高於核心區域，但考覈壓力較往年大大放鬆。

存款壓力只增不減

上述變化，並不意味着銀行今年在存款任務上沒有壓力，實際上，壓力只增不減。

近來年銀行存款增速有所下降，在上市銀行披露的一季報中就有體現：招商銀行一季度客戶存款增速同比下降3.07個百分點；寧波銀行一季度個人存款增速同比下降5.79個百分點。

就算是網點廣佈、基層客戶雄厚的大行也不例外。今年一季度，工商銀行客戶存款相比上年末增長3.22%，比去年同期增速下降2.19個百分點。

存款增速放緩，在央行披露的社融數據中也有體現。今年5月末，人民幣存款餘額222.76萬億元，同比增長8.9%，增速與上月末持平，但比上年同期低1.5個百分點。

存款增長難，除了受宏觀政策影響，最直接原因就是監管部門對存款的市場規範。

招聯金融首席研究員董希淼表示，首先是貨幣政策更加穩健中性，市場流動性相比去年收縮；其次，監管部門要求銀行下架靠檔計息產品，對結構性存款和互聯網存款等也進行規範。

不過，基層人員考覈壓力降低，並不意味着銀行沒有考覈。記者獲悉，爲了完成存款考覈，有銀行正通過抓項目貸款迴流存款方式，也就是企業貸款回存。

而對於互聯網銀行而言，攬儲招數仍在產品設計上。記者注意到，微衆銀行推出存款可質押功能，相當於可以提前支取。

存款利率定價方式或將調整

存款，特別是活期存款，是商業銀行最便宜的負債來源，但市場競爭激烈，高息攬儲是慣用手段。問題在於，高息攬儲的成本，會轉嫁至貸款端，不利於實體經濟，也不利於銀行息差管理。

對於存款市場，監管部門最新動向是，可能會調整存款利率定價方式。

6月1日，市場利率定價自律機制工作會議討論，擬將商業銀行存款利率上限的定價方式，由現行的“基準利率×倍數”改爲“基準利率+基點”；在轉換定價方式的同時，對不同類型的商業銀行設置不同的最高加點上限。

由“倍數”到“基點”的定價方式改變，對個人影響不大，但這會推動存款利率市場化，對銀行存款成本影響就大了。

招商證券首席銀行業分析師廖志明表示，利率自律定價機制將存款利率上限約束由此前的較基準利率上浮一定的比例（如較基準利率上浮不超過50%），改爲“基準利率+點差”，使得存款定價方式向貸款利率定價方式靠攏。存貸款端定價方式上的統一，有利於降低銀行利差壓力。

他還表示，當前，3年定期存款利率上限較高，存款競爭激烈，使得居民存款向3年期定期存款轉移，導致佔比提升，加大銀行存款成本壓力。倘若未來適度下調3年期定期存款利率上限的加點幅度，將有利於適度緩解存款成本壓力。