近日，北京北信源軟件股份有限公司（證券簡稱：北信源；證券代碼：300352.SZ）再次收到深交所下發的年報問詢函，要求對其應收賬款情況進行覈實和說明。

另外，由於審計師發函比例爲69.87%，回函比例僅爲38.48%，且未回函涉及的應收賬款金額爲4.84億元，接近北信源2021年計提的應收賬款信用減值損失4.93億元，交易所要求北信源列示未回函應收賬款對象的信息、相關應收賬款情況以及未還款、未回函的原因，並要求會計師說明採取的替代性審計措施。

大幅計提信用減值損失，引監管問詢

北信源是網絡與信息安全領域的解決方案提供商，其用戶涉及政府、軍隊、軍工、金融、能源等行業。年報顯示，北信源2021年實現營業收入6.75億元，同比增長5.36%，實現歸母淨利潤-4.40億元，同比下滑1808.37%，由盈轉虧。

2021年，北信源計提信用減值損失4.83億元，是其業績大幅虧損的主要原因之一。其中，北信源計提應收賬款信用減值損失4.93億元，應收票據信用減值損失107.93萬元。對此，5月13日，交易所向北信源下發年報問詢函，要求北信源說明存在大額且長期未收回應收賬款的原因及合理性，列示計提應收賬款信用損失對象的情況，列示分賬齡應收賬款欠款方情況等。

5月20日，北信源回覆了前述年報問詢函。北信源稱，大額且長期未收回應收賬款的相關客戶主要服務的最終用戶多爲大型企事業單位，北信源的部分簽約主體以“背靠背”方式與之結算，由於最終客戶的資金撥付流程複雜、進展緩慢，導致北信源存在大額且長期未回款的現象。同時，北信源稱，其管理層已將應收賬款回收作爲重要的KPI指標納入到考覈體系。

針對北信源的回函，6月15日，交易所再次下發問詢函，要求北信源說明其應收賬款對象是否正常經營，是否具備還款能力，對部分應收賬款對象成立不到1年即發生大額銷售的原因及合理性、存在5年以上應收款尚未收回仍對其銷售的合理性，並要求北信源覈實相關銷售是否具備業務實質。

存在大額長期應收賬款，部分欠款對象註冊資本較低

從北信源列示的大額且長期應收賬款對象來看，北信源對中京信安（北京）科技有限公司（以下簡稱：中京信安）、深圳景天信息技術有限公司（以下簡稱：深圳景天）存在賬齡在4-5年的應收賬款，餘額分別爲1260萬元、73.66萬元，即上述應收賬款的發生時點在2017年，而據問詢回覆，中京信安成立於2017年8月，深圳景天成立於2016年5月。

對此，交易所要求北信源說明中京信安、深圳景天等公司剛成立，北信源即對其進行大額銷售的原因及合理性。

從北信源列示的分賬齡應收賬款主要欠款方信息來看，北信源對北京國電通網絡技術有限公司（以下簡稱：國電通）、北京聯海科技有限公司（以下簡稱：北京聯海）存在賬齡在5年以上的應收賬款，餘額分別爲1147.78萬元、800.23萬元。同時，問詢回覆顯示，北信源存在對國電通賬齡在4-5年的應收賬款，餘額爲268萬元，存在對北京聯海賬齡在1年以內、1-2年、2-3年、3-4年、4-5年的應收賬款，餘額分別爲44.90萬元、179.75萬元、150.02萬元、869.58萬元、1236.45萬元。

對此，交易所要求北信源說明，應收賬款對象存在5年以上應收款尚未收回的情況下，北信源仍對其進行銷售的商業合理性，並要求北信源說明是否具備有效的信用風險控制措施，內部控制是否存在重大缺陷。

另據北信源的問詢回覆，2021年末，北信源對天遼（北京）信息技術有限公司（以下簡稱：天遼北京）、杭州雷盾安全技術開發有限公司（以下簡稱：杭州雷盾）的應收賬款餘額分別爲1806.39萬元、1136.40萬元，而天遼北京、杭州雷盾的註冊資本均僅爲200萬元；北信源對深圳景天、廣西微致科技有限公司（以下簡稱：廣西微致）的應收賬款餘額分別爲1798.70萬元、1208.00萬元，而深圳景天、的廣西微致註冊資本均僅爲500萬元。

對於北信源對多個應收賬款對象的應收賬款餘額高於其註冊資本的問題，交易所要求北信源覈實相關應收賬款對象的經營情況、註冊資本實繳情況，覈實相關銷售合同的簽訂時間及銷售內容、是否具備業務實質，並覈實相關對象是否具備還款能力。

業績大幅下滑，經營情況被問詢

除了應收賬款的問題外，此前，交易所還對北信源2021年毛利率大幅下滑，營業收入增幅較低但員工人數、銷售費用大幅增加，存貨餘額變化與營業收入變化高度不匹配，對下游各行業收入均存在較大變化等問題進行了問詢。

2021年，北信源的毛利率爲59.21%，較2020年下滑8.42個百分點。對此，北信源稱，由於其從事了部分硬件銷售業務，該類業務的毛利率低於整體毛利率，導致2021年毛利率出現下滑。若剔除2021年從事的硬件銷售業務，其毛利率較2020年無明顯變化。

2021年，北信源的營業收入同比增長5.36%，增幅較小，但銷售費用同比增長23.7%，員工人數由1459人增長至1699人。對此，北信源解釋稱，2021年，北信源加大了對信創監管類產品的佈局，由此導致諮詢費、宣傳及業務推廣費增多。同時，北信源自2020年底開啓移動互聯市場端的佈局，導致管理費用、銷售費用、研發投入隨之增加。北信源稱，移動互聯端市場未來會成爲其核心收入方向之一，但由於尚在早期推廣過程中，收入沒有體現在當期報表中，而人員和推廣費用的增加會在報表上提現。

2021年末，北信源的存貨餘額爲6.25億元，較2020年末增長112%，近三年，北信源的存貨餘額增長率分別爲108%、 61%、112%，而其營業收入增長率分別爲26.13%、-11.24%、5.36%。

對此，北信源解釋稱，其從事系統集成業務，2021年，因承接了江蘇省響水縣等系統集成項目，截至回函日，北信源承接的部分項目已備貨完畢，主體項目實施工作基本完成，但由於尚未取得最終委託方開具的驗收單據，未確認收入，導致存貨餘額增加2.2億元，若剔除此類影響，北信源近三年存貨增長比例分別爲37.27%、 61%、112%

另據年報，2021年，北信源對下游金融、軍工、其他、政府、能源行業的營業收入分別爲8699.54萬元、5614.16萬元、17611.63萬元、27278.86萬元、8311.21萬元，同比分別變動26.14%、-15.13%、-28.12%、22.06%、123.34%。

對於對下游各行業收入均存在較大變化的問題，北信源解釋稱，主要由於其從事的業務模式和行業類別不匹配。具體而言，北信源從事的是軟件銷售、技術服務、系統集成等業務模式，而其下游行業爲金融、軍工、其他、政府、能源等行業，並不能形成一一對應，而在各個年度內，不同的行業會根據當年的簽單情況，從事不同的業務模式。