財聯社1月12日訊（記者 史思同）日前，寧波通商銀行首次對外公開其IPO上市輔導進度。公告顯示，中金公司在其輔導工作中，發現該行接受輔導人員對證券市場相關法律法規的掌握程度仍需持續加強。而就在不久前，該行剛因16項違規行爲被監管罰款780萬元。

分析人士指出，中小銀行IPO上市輔導一般要經歷很長時間，並且企業能否上市除了和自身經營有關係以外，也和企業自身的資產質量、股權架構穩定性以及是否有重大處罰情況等因素相關。但從國內經濟穩步復甦，市場情緒回暖等方面看，目前環境對於部分中小銀行上市比較有利。

據瞭解，今年剛開年，數日內已有天津銀行、徽商銀行等多家銀行相繼披露了自家IPO上市輔導工作進展的情況，同時輔導長達12年之久的漢口銀行也有了新進展。而寧波通商銀行上市的進度是否會受罰單等問題影響，還值得進一步關注。

寧波通商銀行法制意識待提升，曾一日被罰780萬

1月10日，寧波通商銀行發佈了《關於寧波通商銀行股份有限公司首次公開發行股票並上市輔導工作進展報告（第一期）》。

報告顯示，自去年10 月至該報告簽署日的這一輔導期間，寧波通商銀行全董事（包括獨立董事）、監事、高級管理人員、持有5%以上股份的股東（或其法定代表人或授權代表）等相關人員均已接受輔導。

或許由於是第一期輔導，中金公司也在輔導工作中發現了該行存在的一些問題，並明確指出寧波通商銀行上述接受輔導的人員對證券市場相關法律法規的掌握程度仍需持續加強。

對此，中金公司表示，輔導期內其協助該行對現有的相關公司制度及規定進行了進一步的完善，同時進一步督促該行嚴格執行相關制度，進一步提升規範運作水平。而在下期輔導工作中，中金公司將通過組織專題輔導培訓等形式，對上述人員進行培訓，使其充分了解上市公司運作規範、信息披露、履行承諾等相關要求，提升其法制意識、自律意識及誠信意識。

“高管對證券市場相關法律法規的掌握程度會對公司內部治理及經營合規方面產生潛在影響。”光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華指出，上述問題主要涉及高管任職資格方面的上市要求，該規定也是督促中小銀行加快完善內部治理，提升合規管理，增強風控與經營能力。

而實際上，寧波通商銀行在合規經營方面的薄弱之處早已顯露，甚至就在接受中金公司該期輔導的期間，該行還曾一日之內收到了來自監管的7張大額罰單，共計被處罰金高達780萬元。

具體而言，其該次被罰是由16項違規行爲所致，包括：同業投資投後管理不到位、關聯交易管理不規範、將同業存款計入一般性存款、淨值型理財產品部分投資比例不合規、淨值型理財產品估值方法不準確、淨值型理財產品信息披露不到位等6項違規，以及關聯方名單不完整、績效薪酬管理不合規、員工與名下授信客戶發生資金往來、未合理分擔小微企業抵押物財產保險費用、將同業存款計入一般性存款、市場風險管理不審慎、信用風險管理不到位、授信“三查”不盡職、互聯網貸款異地客戶識別機制不完善、數據治理存在欠缺等10項違規行爲。

就該次罰單的相關情況，財聯社記者聯繫寧波通商銀行進一步瞭解，但截至發稿未獲回覆。周茂華告訴記者，一般來說，喫罰單可能會影響上市的進度，未來上市節奏還是需要看相關銀行暴露出問題整改情況，監管部門認可情況。

與此同時，除進一步提升其法制意識之外，“繼續完善盡職調查”也是輔導機構對該行下一階段的輔導工作重點。中金公司表示，接下來將繼續通過現場盡職調查等形式對寧波通商銀行的公司治理、規範運作、內控及經營模式等方面進行更爲深入的全面梳理，並持續關注該行的經營情況。

天津銀行部分批覆待取，徽商銀行輔導順利

除寧波通商銀行以外，今年開年已有多家銀行都披露了IPO上市輔導進度的相關情況，天津銀行於1月6日率先發出相關公告，徽商銀行、漢口銀行緊隨其後，均於10日與寧波通商銀行同步披露了相關進展。

據瞭解，天津銀行的輔導工作已進行了18期，目前其已初步完成了股份的清理、確權及託管工作，自有房產和租賃房產確權工作，並按照有關規定對內部職工持股情況進行了梳理和規範，系統地建立了相應的風險管理及內部控制制度和體系，以上相關方面均已滿足上市發行的基本要求及規定。

但在輔導過程中，天津銀行也暴露了自身的一些問題。此前，天津銀行存在第六屆董事會、監事會已屆滿問題，已於去年2月28日召開股東大會改選了第七屆董事會及監事會，第七屆董事會4位新任董事任職資格已獲批。

而目前仍然存在的問題是，天津銀行尚未申請及取得部分外部批覆。對此，輔導機構表示將根據該行戰略規劃安排和具體工作計劃，協助發行人適時進行監管申報，確保輔導對象在上市申報前及時取得相關批覆。

此外，對於下一階段的輔導工作安排，中銀證券和中信證券的輔導人員將對輔導對象進行持續輔導，除了在法律、業務和財務方面進一步輔導及交流溝通，還將在資本補充方面，協助天津銀行建立並不斷健全多元化的資本補充渠道，並在其補充資本的過程中提供服務和幫助。

而另一邊，已經進行了13期輔導工作的徽商銀行卻顯得格外順利。

據悉，該輔導期內，其輔導工作小組持續關注徽商銀行的經營狀況、股權、公司治理等事項，並提出了相關建議；同時，採取多種形式對徽商銀行董監高及部分股東等接受輔導人員進行了證券、法規和財務等上市相關知識的輔導。

而在輔導覈查工作中，輔導機構並未發現徽商銀行需要整改或落實的重要問題，同時在前期輔導時也無任何問題。

中小銀行上市難，漢口銀行已輔導超12年

值得關注的是，上述幾家銀行中輔導進程最爲緩慢的漢口銀行，輔導工作已經進行到了第52期，輔導時間更是長達12年之久。

據瞭解，早在2010年12月份，海通證券就與漢口銀行簽署了《輔導協議》，擔任該行首次公開發行股票的輔導機構，並於當月完成了輔導備案登記。但截至目前，漢口銀行仍遲遲未能順利完成輔導工作。

“確實有一些上市困難戶，但原因是多方面的，有部分中小銀行自身原因，也有市場環境方面原因。”周茂華指出，從投資者保護，上市銀行健康發展和資本市場高質量發展看，也有一些基本門檻，也就是上市公司或銀行需要滿足管理制度健全、內部治理完善，依法合規經營，經營和風控能力較強，具有發展潛力等。

實際上，中小銀行上市之路並不容易，目前備戰A股正處於上市輔導期間的銀行約有16家，其中不少銀行都卡在輔導期多年。

“單是上市輔導就要經歷比較長的時間。”博通諮詢金融行業首席分析師王蓬博告訴財聯社記者，開啓上市輔導要給監管部門申報材料，輔導過程中需要重新梳理公司股權架構、完善公司治理，包括財務報表、法律報告、審計報告等等都準備好以後才能上會。

大多數銀行的上市進程都較爲緩慢，就算順利通過了上市輔導，IPO排隊也同樣困難。據財聯社記者不完全統計，截至目前共有11家銀行在A股排隊IPO，其中有多家銀行均已等待了3、4年。而去年還有廈門農商行、重慶三峽銀行、廣東南海農商行等多家銀行在排隊多年後又因各種原因突然撤回首發申請或中止審查。

在王蓬博看來，中小銀行IPO流程時間看起來還是比較長的，企業能否上市和自身經營有關係的同時，也和企業自身的資產質量、股權架構穩定性、是否有重大處罰情況等因素相關。而部分區域性銀行發展基礎相對薄弱，要提升業績、突出經營特色、優化公司治理等，達到上市標準相對費時費力。

不過周茂華認爲，從國內經濟穩步復甦，市場情緒回暖等方面看，目前環境對於部分中小銀行上市比較有利。

值得一提的是，漢口銀行的輔導進展報告中顯示，該行目前仍存在的主要問題及解決方案一欄爲“無”。而在下一階段的輔導工作中，海通證券表示將繼續開展全面深入的盡職調查工作，進一步完善輔導工作底稿，協助漢口銀行儘快達到上市要求。