进入后疫情车市，车企如何补量？

研究团队

周丽君易车研究院首席分析师

李懿欣易车研究院行业分析师

前言

2020年一季度中国乘用车终端销量仅有320万辆，同比大跌38.52%，绝大多数车企的一季度完成率仅有15%左右。在剩下的三个季度，车企争分夺秒“补量”在所难免。

4月少部分车企销量已出现同比增长，5月中国疫情渐进尾声，再加相关政府陆续放宽限制与刺激消费，汽车行业正迎来强势复苏，“五一假期”多数4S店人头攒动，为车企积极“补量”营造了不错的环境。但“后疫情车市”充满变数，更多用户会重新决策，对车企的节奏把控与弹药储备提出更高要求。

易车研究院基于用户，围绕“就业、收入、消费、购车”主线，共梳理出十二条“补量”通道，整体看“补量”的空间还是挺大的，但机会只留给有准备的车企，且非常紧迫。

由于“补量”任务重、时间紧，自然会对车企的运营效率、财力储备等提出更高要求，意味着管理更完善的强势车企，极有可能在“补量”阶段越战越勇。后疫情车市的“补量”之争，将成中国车市优胜劣汰的加速器，预判2020年中国乘用车TOP20终端销量集中度将突破80%，TOP10将突破60%。

为了有效应对疫情冲击，更好抓住市场长期机遇，建议车企“战略前移”。

报告正文

疫情冲击车企年度销量目标，后疫情车市“补量”在所难免

2019年底2020年初不少车企踌躇满志，抡起袖子准备在2020年打个翻身仗或大干一场，但突如其来的新冠病毒疫情，彻底打乱了大家的战略部署。2020年一季度中国乘用车终端销量仅有320万辆，同比大跌38.52%，其中受冲击最严重的2月，仅有20万辆，同比下滑高达78.01%，绝大多数车企的一季度完成率仅有15%左右。虽然期间长城等部分车企主动调低了销量目标，但如何实现销量突围仍是今年总部、大区等各级销售老总的“紧箍咒”。3月疫情快速好转，车市销量反弹至107万辆，在今年剩下的三个季度，车企争分夺秒“补量”在所难免

中国疫情渐进尾声，车企急需抢夺“补量”先机

2月中国疫情快速蔓延，但在中央坚强领导下，3~4月快速好转，消费恢复。4月29日北京市政府宣布“4月30日零时起北京应急响应下调为二级”消息之后的半个小时内，去哪儿网平台的北京出发机票预订量较上一时段暴涨15倍，度假、酒店等其他旅游产品搜索量也上涨3倍。消费恢复势头惠及汽车行业，4月少部分车企销量已出现同比增长，5月中国疫情渐进尾声，再加相关政府陆续放宽限制与刺激消费，汽车行业正迎来强势复苏，“五一假期”多数4S店人头攒动。各种利好因素，为上汽通用、上汽大众、北京现代等急需抢夺“补量”先机的主流车企创造机遇

超40%用户推迟购车，2020年中国乘用车核心战场在“后疫情车市”

2020年初突如其来的疫情，剧烈冲击正常购车计划，据易车研究院调查发现，2~4月的潜在购车群体，不到30%愿意按原计划完成购车，超14%表示会放弃购车计划，上述数据与一季度车市销量同比大跌38.52%交相辉映。核心亮点是在2~4月的调研数据中，有超40%的用户决定推迟购车，占大头，再加多数购车决策会在一两个月完成，不排除二季度的中国车市，出现一定规模的购车小高潮现象。另外在新增意向用户的2020年购车调整计划中，超60%更倾向大品牌，超50%准备更换意向车型/品牌，超40%有降低购车预算的意愿。5月起中国乘用车市场将进入“后疫情阶段”，广大车企2020年的疯狂“补量”与大决战才刚刚开始，且“后疫情车市”充满变数，更多用户会重新决策，将给车企创造更多“补量”机会，并对车企的节奏把控与弹药储备提出更高要求

本“补量”报告基于用户，以就业-收入-消费-购车为主线

如何抢夺“后疫情车市”先机的分析角度有很多，包括政府层面的刺激政策、车企层面的补贴措施等，本“补量”报告基于用户，以就业-收入-消费-购车为核心主线。这是分析车市最基础、最原始，也是最坚挺的一条线，哪怕短期预测有偏差、有波动，最终都得回归到这条基准线

疫情降低人员流动与沿海就业率，助力车企挖掘留乡与返乡等回乡型用户的“补量”空间

年初疫情对我国就业形成较大冲击，尤其是打工群体。据统计局公布的数据显示，2020年一季度中国农民工外出务工数只有1.2亿人，比去年同期减少5000多万。由于四五线等低级别城市是人口输出的重点，占了车市销量的大半，一旦进入“后疫情车市”仍有大量农民工等滞留老家，客观上有助于车企挖掘留乡与返乡等回乡型用户的“补量”空间，其中周口、阜阳、上饶、毕节、达州等都是核心潜力区

疫情加速小商小贩向线上转移，助力车企挖掘物流型用户的“补量”空间

此次疫情让线下交易有种鬼哭狼嚎的感觉，不少商场店铺、路边小店等纷纷贴出关闭或转让之类的告示，其中有不少小商小贩正加速向线上转移，助力车企挖掘物流公司等商用型用户的“补量”空间。新冠肺炎疫情逐渐消退的4月，重卡销量飙升至17万辆，同增43%，堪称有史以来最好成绩，物流车等需求强劲。以顺丰为例，2017~2019年干支线车辆由3万辆升至4.3万辆，随疫情进一步刺激物流车市，2020年有可能突破5万辆

疫情对国家服务人员的收入影响少，助力车企挖掘公务员、军人等国家服务型用户的“补量”空间

2020年初突如其来的疫情，让广大微小型私营企业和打工群体深受冲击，比较而言公务员和军队相对稳定，目前也没大规模裁减公务员与裁军的消息。2018年公务员狭义人数达500万人，广义超1000万人，以及靠财政供养人员达4000万人，上述人员的收入与消费，大幅高于广大打工群体，也是车市消费的中流砥柱。2019年中国军人总数超过200万人，将衍生出军车、军官个人及军属等广大购车需求。疫情冲击进一步凸显公务员、军人对中国车市的重要性，建议广大车企积极挖掘上述群体的“补量”空间，不仅要努力争取成为自己的用户，更要将其转化为自己打入优质消费群体内部的代理人或经纪人

疫情凸显大城市的消费高地价值，助力车企挖掘城市型用户的“补量”空间

由于疫情，导致大量流动人口滞留基层，可能半年或全年，属于短期行为，助力车企暂时性“补量”。从长期看，车企更得注重高级别城市，级别越高收入相对越高。在疫情快速改善的3月，消费能力和吸引流动人口能力更强的一二三线城市，对车市的贡献快速增加。3月一二三线城市的终端销量占比分别为9.47%、17.89%、25.01%，不约而同比1月的8.03%、5.05%、23.57%有一定提升

疫情助推线上消费，提升外卖、快递等收入水平，助力车企挖掘互联网搬运工型用户的“补量”空间

快递与外卖小哥成了疫情期间的美丽风景线，甚至是生命线。相关企业也得到较好发展，顺丰一季度业务量同比增长77.14%，韵达增7.06%，圆通增0.48%，疫情期间美团平台新招聘33.6万骑手……相关从业者自然能得到更好收入，京东、顺丰等快递小哥的月均收入达万元，多数外卖小哥的日均订单由不足10单升至11~20单。目前互联网搬运工总人数超千万人，将成为“后疫情车市”广大车企的重点“补量”对象

疫情加速车市消费重心上移，助力车企挖掘高端型用户的“补量”空间

近几年中国车市的消费重心持续上移，入门车市销量占比由2017年37.14%下滑至2019年31.12%。2020年初突如其来的疫情已造成大量失业，扩大低收入群体，影响消费，进一步推动中国车市消费重心上移。广大车企为了挖掘“补量”空间，务必要积极上探，对以入门销量为主的广大中国品牌，上探任务迫在眉睫

疫情强化政府扶持力度，助力车企挖掘政策敏感型用户的“补量”空间

为积极有效抗击疫情对中国汽车消费的冲击，近两三个月，从中央到地方积极出台各项鼓励政策：放宽城市限购、国六新车补贴、加速老旧车淘汰、鼓励置换、汽车下乡补贴、延长新能源购置税减免与补贴……如此多的刺激政策，相信2020年二季度的车市会有个小高潮，助力车企积极挖掘政策敏感型用户的“补量”空间

疫情加剧车市价格战，助力车企挖掘价格敏感型用户的“补量”空间

从2月至4月广大车企发起了一轮轮降价促销，纷纷推出过亿元的补贴：上汽通用五菱10亿元、长城汽车6亿元、长安欧尚10亿元、奇瑞5亿元、吉利20亿、传祺8亿元……车企的大规模降价促销有利于挖掘价格敏感型用户的“补量”空间，在新增意向用户的2020年购车调整计划中，有超40%有降低购车预算的意愿。车企也得留足弹药，2~4月的降价促销仅是小试牛刀，“后疫情车市”更是大战场

疫情强化安全消费，助力车企挖掘女性、老年等安全敏感型用户的“补量”空间

2020年突如其来的疫情对经济冲击剧烈，但客观上有利于提升大家的防护意识，尤其是老年、女性等敏感群体。而上述敏感群体对未来十年中国车市销量的贡献将持续增加：目前我国车市正大规模进入家庭增换购主导的存量时代，其中“妻子”将成为新增用户的主力；我国正快速步入老年社会，该群体对车市的销量贡献也会显著提升。疫情再次提醒车企，要积极挖掘老年、女性等增量用户的“补量”空间

疫情对刚需群体冲击小，助力车企挖掘结婚、二胎等刚需型用户的“补量”空间

从购车紧迫性看，有刚需和非刚需，其中非刚需群体的购车受疫情冲刺会更大，建议车企积极争取刚需购车群体，包括结婚购车、二胎购车等：虽然近四五年中国结婚人数大幅下滑，但总量2000万人，还是非常庞大的，而且再婚群体越来越坚挺，购车能力相对初婚也更强；目前中国二胎人数已经超过一胎，越来越有利于刺激二胎车市

疫情刺激二手车交易，助力车商挖掘二手车偏好型用户的“补量”空间

此次大规模的疫情冲击，不可避免会影响大家的就业、收入与消费，自然而然会将一部分新车用户转移至二手车市场。近几年二手车呈现不错走势，2017年至2019年二手车增长后来居上，力压新车增幅，总销量接近1500万辆，新车则艰难维持在2000万辆，两者差距加速缩小。2020~2025年随着更多二手车涌入车市，其与新车的销量有可能持平，扩大车商业务空间，改善盈利。借二手车“补量”，也是车商不错的选择

疫情暴露救护车短缺，理论年需求超10万辆，实际销量不足万辆，助力车企加速挖掘救护型专用车的“补量”空间

2020年1月底2月初，在冠状病毒大规模爆发之际，为什么会突然出现江铃、大通、奇瑞等车企通宵达旦赶制救护车的场面？与其说这是大家争分夺秒支援前线，不如说充分暴露了我国救护车极其短缺的现状。

据国家统计局数据显示，截至2019年中国各级医疗卫生机构的数量已突破100万家，其中规模型医院达3.4万家，如按一家卫生机构配置一辆救护车的低标准简单推导，中国救护车的保有量得达到百万辆才能满足需求，年销量至少超10万辆。

目前中国救护车年销量不及万辆，保有量不及十万辆，十家医疗卫生机构平均不到一辆，不仅难以满足日常所需，更难以应对新冠疫情等突然爆发的公共卫生事件。目前中国多数社区医院、乡镇医院等基层卫生机构都非常缺失专业救护车，即便有，多数也是由微面等非专业低价车型简单改装而成，根本满足不了专业救护的需求。虽然我国有第三方医疗护送机构，也早早建立了120系统，但主要覆盖大城市，且容易被商业化，也无法替代医院本身的专业化、精细化等的服务升级趋势。再加未来一二十年中国会加速步入老年社会，人口庞大的60后、70后将衍生出巨大的医疗、护送等新需求，对中国救护车短缺的现状提出更严峻挑战。

不幸中的万幸，此次疫情部分激发了对专业救护车的需求，建议相关车企别光顾着眼前增加的这点订单，希望中汽协等行业协会，也能为这种具有重要社会价值的细分车市的培育，多向相关部门呼吁几声。除江铃、大通、金杯外，救护车这一专业细分车市同样值得吉利、长城等大型车企的关注

易车研究院共梳理出十二条后疫情车市的“补量”道通，建议车企积极布局

由于过年节点问题，使得2020年中国乘用车市场“龙头凤尾效益”消失，今年原本就是“小年”，估计同比下滑五六个点，再加突如其来的疫情冲击二三月销量，影响四五月销量，今年下滑可能达到16~20%。五月之后，“补量”将是任何一家车企的必答题。易车研究院基于用户围绕“就业、收入、消费、购车”主线，共梳理出十二条“补量”通道，整体看“补量”的空间还是挺大的，但机会只留给有准备的车企，且非常紧迫

后疫情车市的“补量”之争，将成中国车市优胜劣汰的加速器

5月起中国车市将全面进入后疫情阶段，“补量”之争在所难免。由于“补量”任务重、时间紧，自然会对车企的运营效率、财力储备等提出更高要求，意味着管理更完善的强势车企，极有可能在“补量”阶段越战越勇。后疫情车市的“补量”之争，将成中国车市优胜劣汰的加速器，预判2020年TOP20终端销量集中度将突破80%，TOP10将突破60%

建议车企将后疫情的“补量”策略，有效纳入长期战略规划

在12大“补量”通道中，除了回乡型、价格敏感型、政策敏感型三大群体的消费行为比较短期外，其余都比较长期。包括消费重心向高收入群体、大城市等集中，购车诉求越来越聚焦安全、品质等产品层面，物流车、救护车等的专业化程度不断提升，以及二手车市场持续扩大……上述领域理论上都是车企要积极布局的。此次疫情冲击，扩大了收入分化、加速了线上化、强化了安全意识等，为了有效跟上车市消费加速演变的节奏，车企自然也得“战略前移”：入门品牌加速上探，普通品牌加速优化内部结构，高端品牌努力夯实根基