恒指昨日低開63點，報19851，之後跌勢加劇，最多跌406點，低見19509，失守250及100天線，但19500有暫時支持，大市止跌回升23點，高見19938，之後再度回落，尾市再挫逾300點，恒指最終收市跌347點或1.75%，報19567；國指收報6648，跌148點或2.15%；科指挫2.8%，收4105點。大市全日成交1271.96億元。整體大市下跌股份比例爲67%，上升股份比例爲33%。

藍籌整體受壓，美團（03690）跌6.3%；宏橋（01378）去年盈利跌46%，股價瀉8.1%，爲包尾藍籌股；騰訊（00700）降3.7%；小米（01810）智能手機出貨量大減兩成，上年少賺六成，收挫3.5%；中石化（00386）去年少賺8%兼減派息，收挫3.4%；阿里巴巴（09988）一度升5.5%，最終全日仍跌0.1%；百度（09888）股價挫3.2%；農夫山泉（09633），全日升1.3%，爲表現最好藍籌。

內地首兩月工業企業利潤跌22.9%，加上人民幣下滑，港股連跌第二個交易日，收市挫逾300點，兩日共挫481點或2.4%，失守250天牛熊線（現處19837）及100天線（處19649）。

宏觀&行業動態

港2月出口跌幅收窄至8.8% 勝預期

香港出口連跌10個月，2月出口貨值跌幅收窄，且表現勝預期。政府統計處公佈，繼今年1月出口下跌36.7%後，2月份商品整體出口貨值爲2862億元，按年下跌8.8%，優於市場預期跌28%。繼今年1月進口下跌30.2%後，2月份商品進口貨值爲3316億元，按年下跌4.1%，優於市場預期跌23%。2月份錄得有形貿易逆差454億元，相等於商品進口貨值的13.7%。合併今年1月及2月份計算以中和農曆新年假期出現在不同日子的影響，整體出口貨值按年下跌25.4%。同時，商品進口貨值下跌18.9%。今年首兩個月錄得有形貿易逆差710億元，相等於商品進口貨值的11%。今年2月份按年比較，輸往亞洲的整體出口貨值下跌10.6%。此地區內，輸往部分主要目的地的整體出口貨值錄得跌幅，尤其是日本跌23.1%、印度跌18.5%、臺灣跌15.9%、新加坡跌14.2%和中國內地跌12.7%。另一方面，輸往南韓升30%和越南升10.3%。

證監就實施無紙證券市場建議制訂附屬法例諮詢

證監會昨日就在香港實施無紙證券市場而建議制訂的附屬法例展開諮詢，諮詢爲期3個月。建議的附屬法例包括兩套新的規則：《證券及期貨（無紙證券市場）規則》，旨在列明在無紙證券市場環境下的運作及技術事宜和程序；及《證券及期貨（覈准證券登記機構）規則》，旨在就規管證券登記機構訂立規定。是次諮詢亦包括對其他附屬法例的修訂。

內地首兩月對外非金融類直接投資增35.7%

中國商務部公佈，1至2月對外非金融類直接投資1360.4億元人民幣，按年增長35.7%，摺合199.6億美元，按年增長26.5%。其中，流向租賃和商務服務業47.2億美元，按年增長22.3%；流向批發和零售業40.9億美元，按年增長17.2%；流向製造業、建築業等領域的投資也呈增長態勢。中國企業對‘一帶一路’沿線國家非金融類直接投資40.4億美元，按年增長27.8%，佔同期總額的20.2%。1至2月，對外承包工程完成營業額1266.9億元人民幣，按年增長11%，摺合182.3億美元，按年增長1.5%；新籤合同額1740.9億元人民幣，按年下降9.9%，摺合250.5億美元，按年下降17.6%。

內地促聚焦人工智能等領域 培育產業鏈供應鏈

中國工信部部長金壯龍表示，要聚焦人工智能、生物製造、智能網聯汽車、綠色低碳等重點領域，強化企業創新、培育新型產業鏈供應鏈；深入實施智能，推進產業製造工程，推進產業數字化、網絡化、智能化發展。他在中國發展高層論壇2023年年會上並強調，要全面落實製造業高水平開放政策，做好外商投資廣告，鼓勵國內企業更深入融入全球產業鏈供應鏈。同時，將建設一批新型的共性技術創新平臺，瞄準新一輪科技革命和產業變革。

上市公司要聞

民行去年盈利增2.6%

民生銀行（01988）公佈，截至去年12月底止年度盈利352.69億元（人民幣‧下同），按年增長2.58%，每股盈利0.71元；派末期息0.214元。期內，營業收入1392.19億元，按年下跌15.91%；其中，利息淨收入1074.63億元，跌14.56%；非利息淨收入317.56億元，下降20.17%。於去年底，不良貸款率1.68%，比2021年末下降0.11個百分點；核心一級資本充足率9.17%，升0.13個百分點；一級資本充足率10.91%，增加0.18個百分點；資本充足率13.14%，跌0.5個百分點。

浙商銀行去年盈利增7.7%

浙商銀行（02016）公佈，截至去年12月底止年度盈利136.18億元（人民幣‧下同），按年增長7.67%，每股盈利0.56元，派末期息0.21元。期內，營業收入611.52億元，按年升12.03%；其中：利息淨收入470.62億元，增長12.18%；非利息淨收入140.9億元，上升11.54%。於去年底，不良貸款率1.47%，較2021年底下降0.06個百分點。資本充足率11.6%，跌1.29個百分點；一級資本充足率9.54%，下降1.26個百分點；核心一級資本充足率8.05%，跌0.08個百分點。

鴻福堂去年盈利跌9%

鴻福堂（01446）公佈，截至去年12月底止年度盈利747.2萬元，按年下跌9.13%，每股盈利1.14仙，派末期股息0.34仙及特別股息0.28仙，合共0.62仙。期內，收益6.87億元，按年減少1.33%。

國藥料今年出現恢復性增長

國藥（01099）控股總裁兼黨委副書記劉勇指出，疫情管控放開對公司有利好但也有不利，但總體影響爲利好，因醫療機構及藥店均已恢復正常，預料今年會有恢復性增長。問到醫藥行業實施帶量採購的影響，劉勇稱，現在已沒有將帶量採購當做一個特別重要的因素，因政策已實施了第四個年頭，集團已有整套應對方式對沖相關影響。他又稱，集團很大部分增長都是來自創新藥，公司前幾年在創新藥獲得了滿意的市場份額，又形容創新藥業務對收入佔比，是一個逐步增加的過程。大趨勢是自帶量採購後，公司普通藥佔比逐步下降，而創新藥佔比則有所增加，而這是國家非常明確的政策導向所致。